بازدهی صندوق «سلام» چقدر است؟

پیش بینی آینده صندوق های ETF

ضریب آلفا در بورس

یکی از متداول‌ترین شاخص‌های عملکرد سرمایه‌گذاری که در بازار بورس در کنار ضریب بتا استفاده شده، ضریب آلفا نامیده و به عنوان بازده اضافی یک سرمایه‌گذاری نسبت به بازده در شاخص معیار تعریف و با نام بازده فعال صندوق نیز شناخته می‌شود. به بیان دیگر آلفا یک اصطلاح است که در سرمایه‌گذاری برای توصیف توانایی استراتژی برای ضرب و شتم بازار یا لبه آن استفاده می‌شود. عبارت “بازده بیش از حد” یا “نرخ بازگشت غیر طبیعی” نیز برای ضریب آلفا استفاده می‌شود. آلفا یکی از شاخص‌ترین مولفه‌های مدیریت ریسک برای صندوق‌های سرمایه‌گذاری(مقدار بازده مازاد یک صندوق را نسبت به شاخص بازار) و سهام اوراق قرصه است، آلفا به سرمایه‌گذاران می‌گوید که آیا دارایی، عملکرد بهتر یا بدتری نسبت به پیش‌بینی بتا داشته است.

رابطه با بتا مورد استفاده قرار می‌گیرد، که نوسانات یا ریسک کلی بازار گسترده، معروف به ریسک منظم بازار را اندازه‌گیری می‌کند. آلفا می‌تواند عددی مثبت، منفی یا صفر باشد. آلفای صفر یعنی بازده متناسب با ریسک عمل می‌کند. به طور کلی هرچه مقدار آلفا بیشتر باشد، یعنی صندوق عملکرد بهتری داشته است. این عملکرد به صورت زیر می‌باشد:

- اگر آلفا برابر با یک باشد یعنی آن صندوق 1% عملکرد بهتری نسبت به شاخص معیار خود داشته است.
- اگر آلفا 0.05- باشد یعنی عملکرد صندوق مذکور 0.05% ضعیف‌تر از شاخص معیار خود بوده است.

آلفا و بتا هر دو نسبت خطر ابتلا به عقب هستند و مهم است که بخاطر بسپارید که عملکرد گذشته هیچ تضمینی برای نتایج آینده نیست.

صندوق آلفای سرمایه‌گذاری

ضریب آلفا به مدیران پرتفوی برای سرمایه‌گذاران انفرادی کمک می‌کند تا نحوه عملکرد سهام یا صندوق در رابطه با بازار و نحوه عملکرد سهام یا صندوق را انجام دهد. آلفا به عنوان نرخ بازده که از پیش‌بینی مدل فراتر رفته و از یک مدل قیمت‌گذاری دارایی‌ سرمایه برای پیش‌بینی بازده احتمالی سبد سرمایه‌گذاری استفاده می‌شود. اگر تجزیه و تحلیل بیانگر این باشد که پرتفوی باید براساس ریسک، شرایط اقتصادی و سایر عوامل ۵% درآمد داشته باشد، اما در عوض نمونه کارها فقط ۳% به دست آورده، آلفای نمونه کارها ناامید کننده منفی ۲% خواهد بود. صندوق سرمایه‌گذاری به دنبال ایجاد آلفای بالاتر با متنوع کردن پرتفوی خود برای تعادل ریسک هستند.

آلفا عملکرد یک نمونه کار را نسبت به یک معیار نشان می‌دهد و ارزشی است که یک مدیر از بازده یک صندوق به آن اضافه یا کم می‌کند. عدد پایه برای آلفا صفر است که نشان می‌دهد نمونه کارها یا صندوق کاملاً با شاخص معیار در حال ردیابی است. در این حالت، مدیر سرمایه‌گذاری هیچ ارزشی را اضافه یا از دست نداده است.

ویژگی‌های کلیدی آلفا در یک نگاه

- آلفا شاخص تعیین کننده بازده بیش از حد سرمایه‌گذاری نسبت به یک شاخص است.
- از بتا به منظور اندازه‌گیری نوسانات استفاده می‌شود.
- بتا و آلفا هر دو شاخص های اندازه‌گیری ریسک هستند که براساس پیش‌بینی بازده محاسبه می‌شوند.

جمع بندی

آلفا و بتا هر دو نسبت ریسک هستند که سرمایه‌گذاران از آن‌ها به عنوان ابزاری برای محاسبه، مقایسه و پیش‌بینی بازده استفاده می‌کنند. در بررسی آلفا و بتای صندوق، ابتدا باید دارایی را بررسی کرد و سپس رشد صندوق را بر اساس شاخص مربوطه سنجید. اعداد این دو شاخص بسیار مهم و حیاتی هستند، اما باید دقت کنید و ببینید که چگونه محاسبه می شوند.

پیش بینی آینده صندوق دارا یکم

صندوق سرمایه گذاری واسطه گری مالی یکم، اولین صندوق قابل معامله سهامی دولت است که با تخفیف 20 درصدی و تا سقف 2 میلیون تومان در بازار سرمایه در حال پذیره نویسی است.

به گزارش تیتربرتر؛ آخرین مهلت پذیره نویسی سهام دولت در قالب صندوق‌های سرمایه گذاری (ETF) دارا یکم یا همان واسطه‌گری مالی یکم تا ساعت 24 روز پنجشنبه یکم خرداد ماه تمدید شده است.

در این طرح قرار است باقی‌مانده سهام دولت در بانک صادرات، ملت و تجارت و بیمه البرز و اتکایی امین به مردم واگذار شود. پذیره نویسی سهام دولت هم از طریق سامانه معاملات کارگزاری‌ها با داشتن کد بورسی و هم از طریق بانک‌ها با ارائه کد ملی امکان‌پذیر است.

قیمت هر واحد صندوق دارا یکم ۱۰ هزار تومان است و هر کد ملی می‌تواند حداکثر دو میلیون تومان یعنی ۲۰۰واحد صندوق سرمایه‌گذاری را بخرد.

ارزش کل سهام دولت در پنج بانک و بیمه حدود ۳۲ هزار میلیارد تومان است، ولی از مردم رقمی حدود ۱۶ هزار و ۷۰۰ میلیارد تومان پول دریافت می‌شود. مقایسه این دو رقم نشان می‌دهد دولت برای عرضه سهامش در بورس نسبت به قیمت روز تخفیف ۴۷ درصد در نظر گرفته است.

با این حساب ارزش هر واحد صندوق ETF دارا یکم تقریبا دو برابر قیمت در نظر گرفته شده برای آن خواهد بود. پیش از این مبنای محاسبه قیمت واحد‌های صندوق ETF دارا یکم، میانگین قیمت یک ماه منتهی به زمان انتشار فراخوان با تخفیف ۲۰ درصدی بود. با توجه به رشد بورس از زمان انتشار آگهی فراخوان پذیره نویسی، حالا قیمت واحد‌های صندوق ETF دارا یکم به نصف قیمت روز سهام دولت در پنج بانک و بیمه رسیده است.

در این راستا، بانک‌های ملی، سپه، مسکن، کشاورزی، رفاه کارگران، ملت، تجارت، صادرات و قرض الحسنه مهر ایران، پارسیان و پاسارگاد به عنوان بانک‌های منتخب تا ساعت 24 امشب یکم خرداد ماه، آماده پذیره نویسی متقاضیان خریداری واحدهای سرمایه گذاری صندوق سرمایه‌گذاری قابل معامله (ETF) هستند.

در واقع متقاضیان می‌توانند به صورت غیر حضوری و با مراجعه به درگاه‌ بانک‌های مذکور نسبت به پذیره‌نویسی اقدام کنند.

پیش بینی آینده صندوق های ETF

پیش بینی آینده صندوق های ETF

یک کارشناس اقتصادی ضمن بررسی وضعیت ETF ها در بازار سرمایه، درمورد آینده این صندوق‌ها گمانه زنی کرد.

سید حسین میری، با اشاره به طرح واگذاری اموال دولتی از طریق صندوق‌های ETF در گفتگو با ایسنا اظهار کرد: از لحاظ محتوایی، به نظر می‌رسد که این شیوه واگذاری مناسب باشد، زیرا روش‌های دولت برای واگذاری اموال را متنوع می‌کند و برای دولت و سازمان‌های مرتبط این فرصت را فراهم می‌کند که بتوانند بهتر بازار را کنترل و هماهنگ کنند. همچنین، این شیوه واگذاری مشکلاتی را که روش‌های اجرا شده پیشین خصوصی‌سازی داشته‌اند، ندارد. بنابراین صندوق‌های ETF ذاتأ برای واگذاری اموال دولتی مناسب هستند.

وی به این سوال که صندوق‌های واسطه‌گری مالی در چه صورتی می‌توانند موفق باشند؟ پاسخ داد: در بازار سرمایه‌ای که فراز و فرودهای زیادی دارد و شرایط خاصی بر بازدهی صندوق «سلام» چقدر است؟ آن حاکم است، وقتی چنین ابزاری معرفی می‌شود، کسانی که قصد خرید واحدهای صندوق را داشته باشند، قطعا آن را با سایر حوزه‌های سرمایه‌گذاری مقایسه می‌کنند. از آنجاکه طیف هوشمند وسیعی از فعالان بورسی هستند که راهبری بازار دستشان است و سایر فعالان هم از آنها تبعیت می‌کنند، قضاوت آنها از ارزنده بودن یا نبودن صندوق‌های ETF بر میزان موفقیت این صندوق‌ها در جذب سرمایه مردمی موثر است.

این کارشناس اقتصادی افزود: منظور این است که طیف هوشمند و راهبر به همراه طیف معمولی بازار، مرتب بازدهی و ریسک صندوق واسطه‌گری مالی یکم را با سایر ابزارها مقایسه می‌کنند. پس اگر قرار باشد بازدهی ابزاری که دولت به بازار معرفی می‌کند، نسبت به سایر ابزارهای بازار از عدد و و رقم مناسبی برخوردار نباشد، حتی در صورتی که ابزار مالی بسیار خوبی هم باشد، ممکن است در جذب سرمایه مردمی موفق نشود؛ بنابراین باید دولت مراقب باشد که صندوق‌ واسطه‌گری مالی یکم هم از نظر ریسک و هم از نظر بازدهی مالی برای سرمایه‌گذاران جذابیت داشته باشد.

میری با تاکید بر اینکه اگر دولت صبر و تحمل نشان داده و در اجرای صندوق‌های ETF پافشاری به خرج دهد، احتمالا این صندوق‌ها موفق می‌شوند، بازدهی صندوق «سلام» چقدر است؟ گفت: بازار سرمایه ایران در شش ماه گذشته، به ویژه از آغاز سال جاری تجربه‌ای خاص را پشت سر گذاشت و بازده‌های بالا و خارج از انتظاری را تجربه کرد. در این بازار که توقع فعالان برای کسب سود را بالا برده است، عدد و رقم بازدهی صندوق‌های ETF با بازار مقایسه می‌شود و فعالان به این نتیجه می‌رسند که سرمایه خود را مستقیم در بازار صرف کنند. اما تجربه نشان داده که بازار همیشه به شکل امروز نیست و روزهایی هم بوده‌اند که تقاضای اوراق بدون ریسک و با بهره پایین بالا رفته است.

وی تاکید کرد: با وجود آنکه صندوق‌های ETF ابزار خوبی برای واگذاری اموال دولتی هستند، اما زمان ارائه این واگذاری برخلاف تصور دولتی‌ها مناسب نبوده است، زیرا سرمایه‌گذاران اکنون متوقع هستند و طبیعی است که استقبال شدیدی از آن انجام نشده باشد. با این وجود برای ماه‌های آینده که بازار متعادل می‌شود، صندوق‌های ETF در زمینه جذب سرمایه موفق‌تر عمل خواهند کرد.

تامین کسری بودجه دولت با فروش سهام صندوق ها

تامین کسری بودجه دولت با فروش سهام صندوق ها

وحید شقاقی، کارشناس اقتصادی گفت: در شرایط کنونی بهترین روش برای تامین کسری بودجه و به‌ویژه برای تامین مالی پروژه‌های عمرانی این صندوق‌ها است که با این اقدام مردم فعالیت در بازار سرمایه را یاد می‌گیرند.

این استاد دانشگاه در پاسخ به این‌که آیا امکان ضرردهی بانک‌ها در این صندوق‌ها وجود دارد؟ اظهار کرد: بهتر بود که دولت ترکیبی از سهام بانک، بیمه، خودرو و صنایع پتروشیمی در صندوق سرمایه‌گذاری مالی یکم در نظر می‌گرفت. اگر دولت این سهام را خود مستقیم می‌فروخت درآمد بیشتری کسب می‌کرد، اما با این صندوق‌ها قصد منفعت رساندن به مردم دارد.

انتقاد از نحوه مدیریت صندوق های مالی

شقاقی درباره مدیریت این صندوق‌ها گفت: اگر مدیریت این صندوق‌ها در دست دولت باشد، خصوصی‌سازی اتفاق نیفتاده و هزینه‌کرد آن بجز بودجه عمرانی اتلاف منابع است.

این کارشناس اقتصادی ادامه داد: این صندوق‌ها به دلیل ریسک کمتر و تخفیف‌ها، مزایای زیادی برای مردم دارند.

همچنین در ادامه مهدی حیدری، کارشناس اقتصادی دیگری درباره عدم استقبال مردم از صندوق‌های ETF گفت: واگذاری دارایی چند وجه است که این صندوق‌ها کم‌آسیب‌ترین راه برای تامین کسری بودجه است. لازم به ذکر است که دارایی و اموال دولت دارد واگذار می‌شود، اما مدیریت همچنان تحت دولت است که این یکی از نقد‌ها به صندوق‌های مالی یکم است.

این اقتصاددان افزود: این‌که تا سال ۱۴۰۰ مدیریت این صندوق‌ها به عهده مردم قرار خواهند گرفت، این نکته باید ذکر شود که دولت بعدی چه انگیزه دارد که پول و درآمدی از این صندوق‌ها کسب نکرده، مدیریت این صندوق‌ها را مدیریت به مردم واگذار کند.

ارزش کنونی سهام صندوق دارا یکم

ارزش کنونی سهام صندوق دارا یکم

آنطور که عباس معمارنژاد معاون وزیر اقتصاد در امور بانکی و بیمه عنوان کرده است: هر 10 هزار تومان از محتویات این صندوق به‌قیمت روز بازار حدوداً 17 هزار تومان می‌ارزد. بر این اساس

سهم‌های درون صندوق واسطه‌گری یکم در حال حاضر در بازار با قیمت بیشتری عرضه می‌شود و با توجه به پایین بودن ریسک صندوق‌ها در سراسر دنیا خرید صندوق واسطه‌گری یکم کاملاً توجیه اقتصادی دارد.

پرسودترین صندوق‌های سرمایه گذاری در مرداد ۱۴۰۱ کدام صندوق ها بودند؟

از ابتدای مرداد ماه تا تاریخ ۳۱ مرداد ماه شاخص کل حدودا ۳.۳ درصد افت را تجربه کرده است. شاخص هم‌وزن نیز حدودا ۱.۶ درصد افت را پشت سر گذاشته است. بررسی وضعیت صندوق‌های سرمایه‌گذاری در مرداد ماه با در نظر گرفتن این مساله رو به رو است که شاخص کل بورس در یک ماهه اخیر روند نزولی را در پیش گرفته بود با این حساب باید دید وضعیت صندوق‌های سرمایه‌گذاری در این مقطع یک ماهه به چه نحویی بوده است؟

به گزارش نبض بورس، نویسنده: گلشن بابادی | در مرداد ماه شاهد فراز و نشیب‌های فراوانی در بازار‌های مالی مختلف بودیم. بازار‌های مالی با هر خبری که از مذاکرات برجامی به گوش می‌رسید، تحت تاثیر قرار گرفته و عکس‌العمل‌های قابل توجهی را از خود به نمایش می‌گذاشتند. نزول و صعود سکه، طلا و نوسانات قابل توجه دلار در ماهی که گذشت را باید یکی از مهم‌ترین اتفاقاتی دانست که بازار‌های مالی در مرداد ماه تجربه کردند.

از سوی دیگر ماه قبل را باید مقطعی دانست که اقتصاد ما بیش از هر زمان دیگری خود را به توافق نزدیک دید؛ هر چند پس از شنیدن اخبار مثبت از طرفین مذاکرات، همچنان اندر خم کوچه ابهامات سیاسی و فرسایشی شدن مذاکرات برجامی به سر می‌بریم و هر بار اقتصاد ما با یک توییت یا خبر مثبت یا منفی تکانه‌ای را تجربه می‌کند، اما به طور کلی تمایلات مثبت و اخبار خوشی که از این سو و آن سو در ماه گذشته شنیده می‌شد، وضعیت اقتصادی کشور را تا حدی در این ماه بهبود بخشید. ثبت تورم ماهانه ۲ درصد در مرداد ماه باعث شد در این ماه کمترین مقدار تورم را از ابتدای سال تاکنون تجربه کنیم علاوه بر آن تورم نقطه به نقطه نیز با در پیش گرفتن یک روند کاهشی و رسیدن به سطح ۵۲.۲ درصد که به نظر روند نزولی را رقم زده است، گمانه‌زنی‌ها در خصوص کاهش تورم در آینده را قوت می‌بخشد.

وضعیت بازار سرمایه در مرداد ماه چگونه بود؟

از ابتدای مرداد ماه تا تاریخ ۳۱ مرداد ماه شاخص کل حدودا ۳.۳ درصد افت را تجربه کرده است. شاخص هم‌وزن نیز حدودا ۱.۶ درصد افت را پشت سر گذاشته است. بررسی وضعیت صندوق‌های سرمایه‌گذاری در مرداد ماه با در نظر گرفتن این مساله رو به رو است که شاخص کل بورس در یک ماهه اخیر روند نزولی را در پیش گرفته بود با این حساب باید دید وضعیت صندوق‌های سرمایه‌گذاری در این مقطع یک ماهه به چه نحویی بوده است؟

۱۰ صندوق برتر بورس در مرداد ماه

بررسی‌ها نشان می‌دهد از تاریخ یک مرداد ماه امسال تا ۳۱ مرداد به ترتیب صندوق‌های واسطه‌گری مالی یکم، بادرآمد ثابت کوثر یکم، مشترک نوید انصار، صندوق در اوراق بهادار با درآمد ثابت خلیج فارس، اعتماد داریک، کارگزاری پارسیان، مشترک صبای هدف، بادرآمد ثابت نگین سامان، کارا کاریزما و ثبات ویستا ۱۰ صندوق برتر در میان تمامی صندوق‌های سرمایه‌گذاری شدند.

در واقع صندوق واسطه‌گری مالی یکم (دارایکم) با رشد ۱۰.۹۴ درصدی NAV خود توانست بیشترین رشد میزان ارزش خالص دارایی را در میان صندوق‌های سرمایه‌گذاری در یک ماهه مرداد رقم بزند.

پس از آن به ترتیب صندوق کوثر یکم، نوید انصار، درآمد ثابت خلیج فارس، اعتماد داریک با افزایش ۲.۸۰ درصدی، ۲.۳۳ درصدی، ۲.۳۱ درصدی و ۲.۲۱ درصدی در میزان ارزش خالص دارایی خود در رتبه‌های بعدی بهترین صندوق‌های بازار قرار گرفتند. پس از آن به ترتیب صندوق‌های کارگزاری پارسیان با ۲.۱۰ درصد رشد در رشد ارزش دارایی خود و سپس مشترک صبای هدف با ۱.۸۲ درصد، بادرآمد ثابت نگین سامان با ۱.بازدهی صندوق «سلام» چقدر است؟ ۷۸ درصد، صندوق کارای کاریزما با ۱.۷۷ درصد و ثبات ویستا با ۱.۷۷ درصد جایگاه بهترین صندوق‌های سرمایه‌گذاری بازار سرمایه را در مرداد ماه امسال به دست آوردند.

کدام صندوق‌ بیشترین میزان دارایی را داشت؟

در تاریخ سی و یکم مرداد ماه جایگاه بیشترین دارایی تحت مدیریت (AUM) توسط صندوق گنجینه زرین شهر با ۵۷.۳۱ هزار میلیارد تومان کسب شده است، در تاریخ مذکور لوتوس پارسیان با ۵۳.۹ هزار میلیارد تومان رتبه دوم بیشترین دارایی‌های تحت مدیریت را در آخرین روز مرداد ماه به دست آورده است و پس از آن صندوق بادرآمد ثابت کاردان با ۴۴.۹۳ هزار میلیارد تومان، اندوخته پایدار سپهر با ۲۳.۶۹ هزار میلیارد تومان و ثابت حامی با ۱۸.۴۵ هزار میلیارد تومان به ترتیب در رتبه‌های بعدی بیشترین دارایی تحت مدیریت در آخرین روز مرداد ماه قرار گرفته‌اند پس از آن نیز صندوق‌های اعتماد کارگزاری بانک ملی ایران، اندوخته توسعه صادرات آرمانی، اوج ملت، مشترک آتیه نوین و کمند کاریزما با رسیدن به ارقام ۱۷.۸۴، ۱۷.۷۹، ۱۶.۶۱، ۱۵.۵۹ و ۱۴.۱۳ هزار میلیارد تومان در رتبه‌های بعدی قرار دارند.

کدام صندوق بیشترین رشد دارایی تحت مدیریت را داشت؟

این در حالی است که بیشترین درصد رشد دارایی تحت مدیریت در یک ماهه را صندوق اندوخته آمیتیس با رشد ۲۲۵.۰۸ درصدی خود به دست آورده است. صندوق پیشگامان سرمایه نوآفرین پس از اندوخته آمیتیس با رشد ۹۹.۳۸ درصدی بیشترین درصد رشد دارایی تحت مدیریت را در مرداد ماه به خود اختصاص داده است پس از آن نیز صندوق‌های ارزش کاوان ایرانیان، صندوق اعتبار آفرین ایرانیان، مشترک صنعت و معدن، کارا کاریزما، ثابت ویستا و بادرآمد نگین سامان به ترتیب با ۳۸.۲۳، ۳۵.۲۰، ۳۰.۸۳، ۲۸.۱۶، ۲۴.۹۳ و ۲۴.۴۸ درصد رشد، بیشترین رشد یک ماهه دارایی تحت مدیریت (AUM) را در میان همگی صندوق‌های موجود در بازار رقم زده‌اند.

بهترین صندوق سهامی از نظر رشد دارایی در مرداد ماه کدامند؟

بیشترین درصد رشد دارایی تحت مدیریت (AUM) در میان تمامی صندوق‌های سهامی بازار در یک ماهه مرداد ماه ۱۴۰۱ به صندوق سلام از گروه فارابی تعلق دارد، سلام با رشد ۱۳.۹۹ درصدی دارایی‌های تحت مدیریت خود در مرداد ماه بهترین صندوق سهامی بازار سرمایه در این ماه به لحاظ رشد دارایی تحت مدیریت به شمار می‌آید. پس از سلام فارابی بیشترین درصد رشد دارایی تحت مدیریت در میان سهامی‌ها بازدهی صندوق «سلام» چقدر است؟ به ترتیب به صندوق‌های واسطه‌گری مالی یکم با ۱۰.۹۴ درصد، صندوق انار نماد ارزش با ۸.۱۱ درصد، فیروزه موفقیت با ۲.۱۲ درصد و کارگزاری پارسیان با ۱.۷۷ درصد تعلق گرفته است.

بیشترین رشد NAV در سهامی‌ها از آن کدام صندوق بود؟

دارایکم با رشد ۱۰.۹۴ درصدی بیشترین میزان رشد ارزش خالص دارایی را در میان صندوق‌های سهامی بازار در مرداد ماه امسال رقم زده است پس از آن، مشترک نوید انصار با ۲.۳۳ درصد رشد و کارگزاری پارسیان با ۲.۱۰ درصد، صندوق باران کارگزاری بانک کشاورزی با ۱.۵۳ درصد و صندوق مروارید بها بازار با ۱.۴۴ درصد بازدهی، بیشترین درصد رشد خالص ارزش دارایی را در میان سهامی‌های بازار در مرداد ماه تجربه کردند.

بهترین صندوق سپرده کالایی مرداد ماه کدام صندوق بود؟

لازم است توجه داشته باشیم که بیشترین رشد میزان ارزش خالص دارایی NAV در میان تمامی صندوق‌های سپرده کالایی موجود در بازار توسط طلای سرخ نو ویرا با بازدهی منفی ۷.۹۱ درصد کسب شده است پس از آن کهربا از گروه مالی کاریزما در میان صندوق‌های سپرده کالایی با کسب بازدهی منفی ۸.۷۰ درصد پیشتاز است. پس از کهربا، صندوق‌های پشتوانه سکه طلای زرافشان امید ایرانیان با منفی ۸.۷۷ درصد، صندوق در اوراق مبتنی بر سکه طلای زرین آگاه با منفی ۸.۸۳ درصد، پشتوانه طلای لوتوس با منفی ۸.۸۷ درصد و طلای عیار مفید با منفی ۸.۸۷ درصد بیشترین رشد NAV را به خود اختصاص داده‌اند.

بهترین صندوق بادرآمد ثابت مرداد ماه کدام صندوق بود؟

بیشترین رشد ارزش خالص دارایی در میان صندوق‌های بادرآمد ثابت نیز در مرداد ماه امسال به ترتیب توسط صندوق‌های با درآمد ثابت کوثر یکم، صندوق در اوراق بهادار بادرآمد ثابت خلیج فارس، اعتماد داریک، مشترک صبای هدف، بادرآمد ثابت نگین سامان، کارای کاریزما و ثبات ویستا کسب شده است. درصد رشد ارزش خالص دارایی این صندوق‌ها به ترتیب ۲.۸۰ درصد، ۲.۳۱ درصد، ۲.۲۱ درصد، ۱.۸۲ درصد، ۱.۷۸ و ۱.۷۷ درصد است.

بهترین صندوق مختلط در مرداد ماه کدام صندوق بود؟

صندوق‌های اعتماد تمدن، زیتون نماد پایا، مشترک گنجینه مهر، مشترک نیکی گستران، مختلط گوهر نفیس تمدن و مختلط کاریزما صندوق‌های مختلطی هستند که بیشترین میزان رشد ارزش خالص دارایی را در مرداد ماه امسال تجربه کردند و توانستند به ترتیب به رشد ۱.۷۲ درصد، ۱.۶۹ درصد، ۱.۰۷ درصد، ۰.۸۲ درصد، ۰.۸۰ درصد و ۰.۷۴ درصدی در ارزش خالص دارایی خود برسند و در میان مختلط‌های بازار بهترین بازدهی را در ماه گذشته رقم بزنند. | منبع: کاریزما

ورشکستگی و انحلال صندوق های سرمایه‌گذاری | آیا صندوق های سرمایه‌گذاری ورشکسته می‌شوند؟

سرمایه‌گذاری در بورس به واسطه صندوق های سرمایه‌گذاری یکی از محبوب‌ترین روش های سرمایه‌گذاری نوین است.

صندوق‌های سرمایه‌گذاری نهادهای مالی با هدف جمع‌آوری سرمایه‌های خرد و سرمایه‌گذاری در قالب سبدی از دارایی ها هستند. این صندوق ها ضمن هدف سرمایه‌گذاری جمعی، مجموع مبالغ دریافتی از سرمایه‌گذاران را در خرید دارایی‌های متنوع سرمایه‌گذاری می‌کنند. صندوق‌های سرمایه‌گذاری شامل ترکیب متنوعی از دارایی‌ها هستند و به واحد‌ها تقسیم می‌شوند. سرمایه‌گذاران در ازای پرداخت وجه صاحب واحدهای صندوق می‌شوند. هر سرمایه‌گذار به میزان سرمایه خود از پرتفویی (سبد سهامی) که صندوق تشکیل داده، سود می‌برد.

صندوق‌ها بر حسب واحد و به قیمت ارزش روز دارایی‌ها خرید و فروش می‌شوند. عملکرد صندوق‌ها معمولا تحت تاثیر بازده شاخص و تصمیمات مدیران است.

از مزایای صندوق های سرمایه‌گذاری می‌توان به مواردی مثل: مدیریت حرفه‌ای دارایی‌ها، کاهش ریسک، نقدشوندگی بالا، نظارت و شفافیت اطلاعاتی، سرشکن شدن هزینه‌ها و مزایایی که سازمان بورس در اختیار صندوق‌های سرمایه‌گذاری قرار می‌دهد، اشاره کرد.

آیا صندوق‌‌های سرمایه‌گذاری ورشکسته می‌شوند؟

ورشکستگی صندوق های سرمایه‌گذاری

چه خطراتی صندوق‌های سرمایه‌گذاری را تهدید می‌کنند؟ آیا ممکن است این صندوق‌ها ورشکسته شوند؟ آیا در صورت ورشکستگی صندوق های سرمایه‌گذاری، سرمایه ما به خطر می‌افتد؟ پیش از پرداختن به موضوع ورشکستگی صندوق‌ها لازم است تا به مفهوم ورشکستگی بپردازیم.

ورشکستگی به معنای ناتوانی یک بنگاه اقتصادی در پرداخت بدهی‌ها است. این شرایط که ممکن است بازدهی صندوق «سلام» چقدر است؟ به علت بالارفتن بدهی‌ها، کمبود سرمایه، جو بازار و پیشروی رقبا به‌وجود آید، دارایی سرمایه‌گذاران را به خطر می‌ندازد.

احتمال ورشکستگی صندوق های سرمایه‌گذاری

فرض کنید شما همه پول خود را صرف خرید سهام صنایع فلزات کرده باشید. در این حال اگر افت جهانی قیمت فلزات اتفاق بیفتد، پیرو آن قیمت فلزات در ایران کاهش پیدا کرده و تمام سرمایه شما به خطر می‌افتد. اما اگر دارایی خود را بین سهام شرکت‌های بانکی، دارویی، فلزات، شیمیایی و خودروسازی تقسیم کرده باشید، مسلما کاهش قیمت فلزات ضربه ضعیف‌تری به شما می‌زند.

در بحث ریسک گفتیم که هرچه سبد سهام شما متنوع‌تر باشد، ریسک غیرسیستماتیک (قابل کنترل) کمتر است. صندوق‌های سرمایه‌گذاری از طریق سرمایه‌گذاری در دارایی‌های مختلف، سعی در متنوع‌سازی دارند. به عنوان مثال، بخشی از وجوه دریافتی از سرمایه‌گذاران در اوراق مشارکت، بخشی در سهام و بخشی در سایر دارایی‌ها مثل ابزارهای بازار پول سرمایه‌گذاری می‌شود. این تنوع در سبد باعث می‌شود ریسک سرمایه‌گذاری پایین بیاید و احتمال ورشکستگی صندوق های سرمایه‌گذاری وجود نداشته باشد.

صندوق‌های سرمایه‌گذاری به صورت واحدی خرید و فروش می‌شوند. یعنی شما با خرید واحد‌های صندوق، به میزان سرمایه خود مالک بخشی از کل سرمایه صندوق خواهید شد. هرچقدر صندوق سود یا زیان بدست آورد، شما نیز در این سود یا زیان سهیم هستید.

اگر بازده سبد سرمایه‌گذاری صندوق‌ها (به غیر از صندوق‌های درآمد ثابت) منفی شود، سرمایه‌گذار متضرر می‌شود. به طور مثال اگر شما هر واحد یک صندوق مختلط را 400 هزار تومان بخرید و اگر در حال حاضر قیمت آن 300 هزار تومان باشد، به میزان 100 هزار تومان ضرر کرده‌اید. هرچند سرمایه شما به طور کامل از بین نرفته است.

عوامل موثر در عدم ورشکستگی صندوق‌ها

با توجه به ساختار صندوق های سرمایه‌گذاری، نظارت سازمان بورس و مفاد امیدنامه و اساسنامه صندوق ها، احتمال از بین رفتن و صفر شدن سرمایه سرمایه‌گذاران وجود ندارد. در ادامه به بررسی تاثیر و اهمیت این سه مورد می‌پردازیم.

ساختار صندوق‌های سرمایه‌گذاری

صندوق های سرمایه‌گذاری از جهت ترکیب دارایی‌ها، ساختار متفاوتی دارند. اگر درصد بازدهی صندوق «سلام» چقدر است؟ بیشتری از دارایی‌های پایه صندوق در ابزارهای مالی ریسکی مثل سهام سرمایه‌گذاری شود، سرمایه‌گذاری در آن صندوق ریسکی بیشتری دارد. هم‌چنین اگر درصد بیشتری از دارایی‌های صندوق صرف اوراق با درآمد ثابت و دارایی‌های بدون ریسک شود، ریسک و بازدهی صندوق کمتر است.

پیش از تاسیس و اخذ مجوز صندوق‌های سرمایه‌‌گذاری مشخص می‌شود که صندوق در کدام دسته از انواع صندوق های سرمایه‌گذاری جا می‌گیرد و ترکیب دارایی‌های آن چگونه است. بنابراین سرمایه‌گذاران می‌توانند با درنظر گرفتن روحیه ریسک پذیری‌شان، صندوقی مناسب با همان میزان ریسک انتخاب کنند.

دارایی پایه صندوق‌های درآمد ثابت صرف سرمایه‌گذاری در دارایی‌هایی می‌شود که سود مشخصی دارند. به علاوه صندوق موظف است سود توافق شده را به سرمایه‌گذار بدهد. در نتیجه ورشکستگی این صندوق‌ها ممکن نیست.

ورشکستگی صندوق‌هایی که ریسک‌ بیشتری دارند

صندوق‌های جسورانه و صندوق‌های سهامی دو نوع از ریسکی‌ترین صندوق‌های سرمایه‌گذاری هستند. درصد بیشتری از دارایی‌های صندوق‌های جسورانه صرف سرمایه‌گذاری در استارت‌آپ‌ها و کسب و کارهای کوچک می‌شود. همچنین بیشتر دارایی‌های صندوق‌های سهامی در سهام سرمایه‌گذاری می‌شود. آنچه از دارایی‌های صندوق‌های جسورانه و سهامی باقی می‌ماند صرف سرمایه‌گذاری در اوراق با درآمد ثابت، سایر دارایی‌ها و سپرده‌گذاری وجه نقد در بانک می‌شود. این بخش از سرمایه‌گذاری سود ثابتی دارد و ریسک آن صفر است. بنابراین حتی اگر سرمایه‌گذاری جسورانه یا سرمایه‌گذاری در بازار سهام ناموفق باشد و منجر به زیان شود، بازدهی سرمایه‌گذاری در صندوق صفر نخواهد بود.

نظارت سازمان بورس

صندوق‌های سرمایه‌گذاری تحت نظارت کامل سازمان بورس هستند. صندوق‌ها تاسیس نمی‌شوند مگر با کسب مجوز از سازمان بورس. سازمان بورس و اوراق بهادار ارکان صندوق را تایید می‌کند. براساس مصوبه سازمان بورس صندوق‌ها موظف هستند تا پیوسته گزارش عملکرد، صورت‌های مالی و تصمیمات مجمع را به سازمان اعلام کنند. بنابراین صفر تا صد کار صندوق ها تحت نظارت خواهد بود.

در صندوق‌هایی مثل صندوق پروژه یا صندوق زمین و ساختمان که دارایی‌های پایه صندوق صرف سرمایه‌گذاری در طرح های اجرایی می‌شود، سازمان بورس همچنان بر صندوق‌ها نظارت جدی دارد. پیش از تاسیس صندوق، طرح پروژه از سوی سازمان بورس مورد بررسی و تایید قرار می‌گیرد. به علاوه نمایندگان معتمدی از سوی سازمان بورس (مثل حسابرسان،بازرسان و…) به عنوان ارکان این صندوق‌ها، بر عملکرد صندوق و پیشبرد پروژه نظارت می‌کنند.

اساسنامه و امیدنامه

صندوق‌های سرمایه‌گذاری بر اساس آنچه در اساسنامه و امیدنامه آن‌ها آمده عمل می‌کنند. سرمایه‌گذاران می‌توانند پیش از شروع سرمایه‌گذاری، با مطالعه اساسنامه و امیدنامه صندوق‌ها اطلاعات کافی درباره ساختار و عملکرد آن‌ها به دست آورند.

اساسنامه و امیدنامه صندوق چیست؟

اساسنامه صندوق سندی است که به موجب آن قواعد و الزامات صندوق ها مشخص می‌شود و به تصویب سازمان بورس می‌رسد. امیدنامه صندوق سندی مکمل اساسنامه آن است. شما می‌توانید با مطالعه امیدنامه هر صندوق اطلاعات بیشتری درباره مواردی مثل ارکان صندوق، ریسک سرمایه‌گذاری در آن و هزینه‌های صندوق به دست آورید.

دستیابی به اساسنامه و امیدنامه صندوق‌ها

فایل اساسنامه و امیدنامه هر صندوق در سایت آن موجود است. به علاوه شما می‌توانید با مراجعه به سایت فیپ ایران لیست تمامی صندوق‌های سرمایه‌گذاری و دسته بندی آن ها را مشاهده کرده و امیدنامه و اساسنامه آن‌ها را دانلود کنید.

مدیر صندوق نمی‌تواند از آنچه که در اساسنامه و امیدنامه صندوق آورده تخطی کند. از طرف دیگر در اساسنامه و امیدنامه هر صندوق اسامی آن دسته از مدیرانی که خود در صندوق سرمایه‌گذاری کرده‌اند آورده شده است. همچنین میزان سرمایه‌گذاری هرکدام مشخص شده. پس می‌توان اطمینان داشت که خود مدیران صندوق هم در سود و زیان سرمایه‌گذاری شریک هستند. در نتیجه این اشخاص برای سود بیشتر و یا نجات سرمایه تلاش می‌کنند.

موسسین صندوق ضامن نقد شوندگی را در اساسنامه و امیدنامه معرفی می‌کنند. ضامن نقد شوندگی یکی دیگر از اطلاعات مهمی است که خیال ما را درباره عدم ورشکستگی صندوق‌ها جمع می‌کند. منظور از نقدشوندگی قابلیت تبدیل سریع یک دارایی به وجه نقد است. ضامن نقدشوندگی ضمانت می‌کند که شما می‌توانید واحدهای صندوق خود را حتی با ضرر ابطال کنید (به فروش برسانید). هم‌چنین در خصوص صندوق‌های درآمد ثابت، ضامن نقدشوندگی تعهد می‌دهد که سرمایه‌گذاران سود ثابت را دریافت خواهند کرد. برخی صندوق‌های سرمایه‌گذاری ضامن نقدشوندگی دارند.

کلاهبردی در صندوق‌های سرمایه‌گذاری

طبیعی است که هر فرد به دنبال محیط امنی برای سرمایه‌گذاری می‌گردد. محیطی که در آن احتمال فریب خوردن و از دست رفتن سرمایه وجود نداشته باشد. سرمایه‌گذاران صندوق‌ها می‌توانند از این بابت آسوده خاطر باشند. باتوجه به آن‌چه که درباره نظارت سازمان بورس بر صندوق‌های سرمایه‌گذاری گفتیم و با توجه به تعهداتی که در اساسنامه و امیدنامه این صندوق‌ها ذکر شده است، امکان کلاهبرداری در صندوق‌های سرمایه‌گذاری وجود ندارد.

نظارت سازمان بورس بر تاسیس این صندوق‌ها، ارکان آن‌ها، اساسنامه و امیدنامه، عملکرد و ارائه گزارشات، باعث شده تا مدیران و متولیان این صندوق‌ها امکان قانون‌شکنی نداشته باشند.

بنابراین این صندوق‌ها هیچ شباهتی به موسسات اعتباری ورشکسته یا فریبکاری که در سال‌های اخیر سرمایه عده‌ای را به خطر انداختند، ندارند و مقایسه آن‌ها با هم اشتباه است. از زمان تاسیس اولین صندوق سرمایه‌گذاری (صندوق سرمایه‌گذاری یکم ایرانیان) تا به امروز، هیچ یک از صندوق‌های سرمایه‌گذاری ورشکسته نشده و در هیچ کدام از آن‌ها کلاهبرداری صورت نگرفته است.

کدال سایتی برای انتشار گزارشات و اطلاعیه‌ها از سوی ناشران است. بنابر مصوبات سازمان بورس، ناشران صندوق‌های سرمایه‌گذاری موظفند گزارشاتی از قبیل: گزارشات فعالیت‌های ماهانه، تصمیمات مجمع، صورت وضعیت پرتفوی (ماهانه)، صورت‌های مالی (ماهانه، سه ماهه، شش ماهه و یکساله) را در سامانه کدال منتشر کنند.

عموم مردم با مراجعه به سایت کدال و جستجوی نماد صندوق می‌توانند این گزارشات را مطالعه کنند.

در نتیجه این که چه بر سر نقدینگی صندوق‌ها می‌‌آید و این صندوق‌ها با دارایی سرمایه‌گذاران چه می‌کنند، واضح و شفاف است.

مسئولیت تخلف مدیران صندوق‌ها

سازمان بورس مرجع رسیدگی به کلیه تخلفات مدیر، متولی، بازارگردان، حسابرس و کارگزار از مقررات، مفاد اساسنامه و امیدنامه است.

انحلال صندوق‌های سرمایه‌گذاری

تا به اینجا گفتیم که احتمال ورشکستگی صندوق های سرمایه‌گذاری وجود ندارد و با توجه به نظارت سازمان بورس بر این صندوق‌ها، کلاه برداری و تقلب درآن‌ها غیرممکن است. اما می‌دانیم که انحلال معنایی متفاوت از ورشکستگی دارد و ممکن است برای هر بنگاه اقتصادی پیش بیاید. سوال این‌جاست که صندوق‌های سرمایه‌گذاری به چه دلایلی منحل می‌شوند؟ چطور منحل می‌شوند؟ آیا پس از انحلال صندوق‌های سرمایه‌گذاری، سرمایه‌گذاران به پول خود خواهند رسید؟

یکی از معایب صندوق‌های سرمایه‌گذاری احتمال انحلال است. تصمیم برای انحلال صندوق، تصمیمی است که از سوی مجمع با توجه به شرایط اتخاذ می‌شود. اساسنامه و امیدنامه صندوق، شرایط انحلال و تصفیه دارایی صندوق را بیان کرده‌ است. از این رو دلایل انحلال صندو‌ق‌ها متفاوت خواهد بود. که در ادامه به بررسی چند مورد از این دلایل می‌پردازیم.

زمان انحلال صندوق‌های سرمایه‌گذاری

• در صورت لغو پذیرش صندوق در بورس یا بازار خارج از بورس مربوطه
• هنگام لغو مجوز صندوق توسط سازمان: شرایطی که به تایید سازمان ادامه فعالیت صندوق ممکن نباشد.
• به تقاضای هر ذینفع و تأیید سازمان در‌ صورتی‌ که یک ماه از دعوت مجمع صندوق برای رسیدگی به استعفای مدیر، متولی یا حسابرس گذشته باشد و مجمع صندوق برای رسیدگی به این موضوع تشکیل نشده یا در صورت تشکیل موفق به انتخاب جایگزین نشده باشند.
• در صورت صدور حکم دادگاه مبنی بر خاتمه فعالیت یا انحلال صندوق
• با موافقت دارندگان حداقل دو سوم از کل واحدهای سرمایه‌گذاری ممتاز دارای حق رای صندوق در جلسه رسمی مجمع صندوق و تایید سازمان
• به تصمیم بازارگردان

فرآیند انحلال صندوق‌ها

1. پس از تشخیص لزوم انحلال صندوق، معاملات واحدهای سرمایه گذاری صندوق توسط مدیر متوقف می‌شود.
2. در مرحله بعدی صندوق مطالبات و بدهی‌های خود را تصفیه می‌کند و دارایی‌هایش را به وجه نقد تبدیل می‌کند. اگر وجوه نقد صندوق برای پرداخت بدهی‌ها کفایت نکند، مابه‌التفاوت توسط بازارگردان تامین خواهد شد.
3. مدیر موظف است ظرف 20 روز کاری پس از پایان دوره اولیه تصفیه صندوق، صورت‌های مالی و گزارش عملکرد صندوق را از تاریخ آخرین صورت مالی مصوب، به حسابرس ارائه دهد.
4. حسابرس پس از 20 روز نظر خود را به مدیر، متولی، بازارگردان و سازمان ارائه می‌کند.
5. در صورتی که مجمع صندوق، طبق نظر حسابرس، صورت‌های مالی را تصویب نماید؛ مدیر باید ظرف 2 روز کاری از محل وجوه نقد صندوق مبلغی معادل آخرین قیمت ابطال واحدهای سرمایه‌گذاری را به حساب بانکی سرمایه‌گذاران واریز کند. در صورتیکه وجه نقد صندوق برای این پرداخت کافی نباشد، مابه‌التفاوت از سوی بازارگردان به سرمایه‌گذاران پرداخت می‌شود.

تاثیر انحلال صندوق در سود و زیان سرمایه‌گذاران

گفتیم که با منحل شدن صندوق‌ها، معادل آخرین قیمت ابطال واحدهای سرمایه‌گذاری به سرمایه‌گذاران پرداخت می‌شود. اگر قیمت صدور واحدهای شما بیشتر از قیمتی که صندوق در زمان انحلال به شما پرداخت می‌کند باشد، به نفع شما خواهد بود. به طور مثال اگر شما هر واحد را 70 هزار تومان خریداری کرده باشید و آخرین قیمت ابطال واحد‌های صندوق پیش از انحلال 130 هزار تومان باشد، شما 60 هزار تومان سود کرده‌اید. اما اگر هر واحد سرمایه‌گذاری را گران‌تر از آخرین قیمت ابطال صندوق خریداری کرده‌ باشید، ضرر خواهید کرد.

نتیجه‌گیری

صندوق‌های سرمایه‌گذاری بستر امنی برای سرمایه‌گذاری غیرمستقیم هستند. ساختار این صندوق‌ها، نظارت سازمان بورس، مفاد اساسنامه و امیدنامه آن ها باعث کاهش ریسک این صندوق‌ها شده است. امکان ورشکستگی صندوق های سرمایه‌گذاری و تقلب درآن‌ها وجود ندارد. شرایط انحلال در صندوق‌های سرمایه‌‌گذاری متفاوت است. اگر یک صندوق سرمایه‌گذاری منحل شود، معادل آخرین قیمت ابطال واحد‌های صندوق، به سرمایه‌گذاران پرداخت می‌شود.

بهترین صندوق سرمایه گذاری قابل معامله در بورس

سرمایه گذاری در بازار بورس به دو شیوه مستقیم و غیر مستقیم انجام میشود. در روش مستقیم اشخاص خرید و فروش توسط خود شخص انجام میشود این روش مخصوص افراد حرفه ای است که توانایی تجزیه و تحلیل دارند و خود میتوانند سرمایه را مدیریت کنند. در روش غیرمستقیم فرد میتواند بدون دخالت در امر سرمایه گذاری در بازار بورس فعالیت داشته باشد. یکی از بهترین روش های سرمایه گذاری غیر مستقیم صندوق های سرمایه گذاری هستند. این صندوق ها ریسک کمتری دارند و تمام سرمایه یکجا جمع نشده است.

نکاتی درباره صندوق سرمایه گذاری

• حدود 2 و نیم قرن از شکل گیری صندوق های سرمایه گذاری در جهان میگذرد.
• در آمریکا، تعداد صندوق ها به بیش از ۹۵۰۰ عدد و با حجم دارایی بالغ‌بر ۱۶ هزار میلیارد دلار می‌رسد. این تعداد در کل جهان در سراسر جهان تعداد صندوق‌ها، به بیش از ۱۱۰ هزار می‌رسد.
• نزدیک به ۱۰۰ میلیون نفر در آمریکا، مالک واحدهای سرمایه‌گذاری صندوق‌ها هستند.
• کمیت و کیفیت صندوق های سرمایه گذاری ، به معیاری برای سنجش سطح توسعه اقتصاد کشورها تبدیل‌شده است.
• در ایران از سال ۱۳۸۶، صندوق های سرمایه گذاری وارد بازار مالی کشور شدند و اکنون بیش از ۲۰۰ صندوق سرمایه‌گذاری در حال فعالیت هستند که بالغ‌بر ۱۵۰ هزار میلیارد تومان در آن‌ها سرمایه‌گذاری شده است(این صندوق ها از سوی بازار بورس دارای مجوزهستند).

واحد یا یونیت سرمایه‌گذاری

دارایی صندوق ها در واقع دارایی تمامی اشخاص حیقیقی و حقوقی است که سرمایه ای در صندوق ها دارند. برای بیان دارایی هر شخص از صندوق به هر بخش از دارایی واحد یا یونیت میگویند که قیمت آن معادل 100هزار تومان است. نقطه قوت این صندوق ها سرمایه گذاری با مبالغ کم است و همچنین در صورت نیاز به نقدینگی سهام دار میتواند بخشی از دارایی خود را خارج کنید بدون اینکه به بازدهی صندوق آسیبی وارد شود.

صندوق های سرمایه گذاری

3دسته اصلی صندوق های سرمایه گذاری شامل:

توی این پک فوق العاده، تحلیل تکنیکال در بورس رو جوری یاد میگیری که تو هیچ کلاس آموزشی یا پک دیگه ای نه دیدی نه شنیدی! بورس رو سریع یاد بگیر وحسابی پول دربیار!

1-صندوق های سرمایه گذاری با درآمد ثابت

صندوق با درآمد ثابت برای افرادی مناسب است که به دنبال سود ماهیانه هستند. در این صندوق ها سرمایه ها در اوراق بدهی با درآمد ثابت سرمایه گذاری میشوند و باتوجه به میزان سوددهی درامد ماهیانه حاصل میشود.

سود این صندوق ها چندان با سود سهام در بورس قابل مقایسه نیست، اما نسبت به بانک‌ها سودبهتری دارند.

امکان قرمز رنگ شدن این صندوق‌ها در بازار بورس عملا دور از ذهن است.

معرفی بهترین صندوق های سرمایه گذاری با درآمد ثابت:

با این اپلیکیشن ساده، هر زبانی رو فقط با روزانه 5 دقیقه گوش دادن، توی 80 روز مثل بلبل حرف بزن! بهترین متد روز، همزمان تقویت حافظه، آموزش تصویری با کمترین قیمت ممکن!

• صندوق سرمایه گذاری مشترک اندیشه فردا: میزان سوددهی سالانه71 درصد
• صندوق‌ سرمایه‌گذاری درآمد ثابت EFT صندوق گنجینه آینده روشن : میزان سوددهی سالانه ۳۷ درصد
• صندوق آرمان آتی کوثر : میزان سوددهی سالانه 36 درصد
• صندوق سپهر خبرگان نفت :میزان سوددهی سالانه ۳۴.۵ درصد

2-صندوق های سرمایه گذاری سهام

صندوق های سرمایه گذار سهامی برای افرادی مناسب است که به دنبال بازدهی و ریسک بیشتر هستند. سرمایه های موجود در این صندوق در شرکت های بورسی سرمایه گذاری میشوند و سرمایه گذار با صدور و یا ابطال واحد ها به بازدهی خواهد رسید. روند چنین صندوق‌هایی عموما مشابه شاخص کل بورس، اما با نوسانات کمتر است.

معرفی بهترین صندوق های سرمایه گذاری سهامی:

• صندوق مشترک ارزش کاوان آینده: میزان سوددهی سالانه640درصد
• صندوق‌ سهامی ETF و قابل معامله سپهر کاریزما: میزان سوددهی سالانه 379درصد
• صندوق سرمایه‌گذاری هستی‌بخش آگاه : میزان سوددهی سالانه 370درصد
• صندوق سرمایه‌گذاری تجارت شاخصی کاردان: میزان سوددهی سالانه369درصد

3-صندوق های سرمایه گذاری مختلط

این صندوق ترکیبی از صندوق با درآمد ثابت و صندوق های سهامی است. در واقع این نوع صندوق نسبت به مورد قبل ریسک کمتر و در نهایت بازدهی کمتر نیز دارند. این صندوق‌ها، حدود نیمی از سرمایه‌های واردشده را در شرکت‌های بازار سرمایه و حدود نیمی را در اوراق بدهی سرمایه‌گذاری می‌کنند.

معرفی بهترین صندوق های سرمایه گذاری مختلط:

• صندوق سرمایه گذاری سپهر اندیشه نوین: میزان سوددهی سالانه182درصد
• صندوق سرمایه‌گذاری ثروت آفرین پارسیان: میزان سوددهی سالانه175درصد

صندوق هایی با عملکردهای ویژه

1-صندوق های سرمایه گذاری در طلا

سرمایه گذاری در صندوق های سرمایه گذاری طلا به مثابه خرید طلا و سکه است. در این صندوق ها خرید و فروش اراق بهادار مبتی بر طلا خرید و فروش میشود. در این روش با مقدارهای کم نیز میتوان سرمایه گذاری کرد و امنیت مناسب تری نسبت به خریدمستقیم خواهند داشت. گاهی این صندوق‌ها می‌توانند مازاد دارایی‌های خود را در اوراق بهادار با درآمد ثابت، سپرده‌ها و گواهی سپرده بانکی سرمایه‌گذاری کنند.

2-صندوق سرمایه‌ گذاری زمین و ساختمان

در بازار پرتلاطم مسکن و ریسک بالای آن صندوق های زمین و ساختمان یکی از راه های مطمئن برای سرمایه گذاری در این بخش است. در واقع این صندوق ها علاوه بر تامین سرمایه پرژه های ساختمانی بزرگ امکان سرمایه گذاری سرمایه گذاران خرد را نیز فراهم میکند. با این کار امکان استفاده سرمایه‌گذاران خرد از فرصت‌های سرمایه‌گذاری در پروژه‌های بزرگ و درآمدزای مسکن فراهم می‌شود.

3-صندوق های سرمایه گذاری پروژه

در این صندوق ها منابع مالی برای پروژه های بزرگ صنعتی، معدنی، نفت و پتروشیمی جذب میشود. در واقع هدف از تشکیل این نوع صندوق‌ها، جمع‌آوری سرمایه از متقاضیان سرمایه‌گذاری و اختصاص وجوه جمع‌آوری‌شده به ساخت و به بهره‌برداری رساندن انواع پروژه‌های دارای توجیه است.

4-صندوق های سرمایه گذاری نیکوکاری

این صندوق ها امکان سرمایه گذاری در بخش های فعالیت خیرخواهانه را فراهم میسازد. یعنی به جای پرداخت یک مبلغ به یک موسسه خیریه شما مبلغی در این صندوق ها قرارمیدهید و از سود حاصل از آن فعالیت های خیرخواهانه انجام میگیرد. مزیت این صندوق ها این است که علاوه بر فعالیت های خیرخواهانه شما میتوانید درصدی از سود را نیز دریافت کنید.

5- صندوق های سرمایه گذاری جسورانه

صندوق‌ سرمایه گذاری جسورانه صندوق هایی هستند که بر ایده‌ها و کسب‌وکارهای نوآورانه سرمایه‌گذاری می‌کنند این نوع از کسب و کار ممکن است به یکباره رشد کنند و یا به سمت ورشکستگی بروند اما باتوجه به نیازهای جهان امروز و استقبال از این کسب و کارها همیشه امکان رشد بالا خواهد بود.

6-صندوق های سرمایه گذاری اختصاصی بازار گردانی

در صندوق های بازگردانی امکان خرید و فروش سهام های یک شرکت و یا صنعت وجود دارد. در این صندوق ها امکان نقدشوندگی بالا بوده و موجب حفظ تعادل بازار میشود.

7- صندوق های سرمایه گذاری شاخصی

صندوق‌ های سرمایه‌ گذاری شاخصی، صندوق‌هایی هستند که منابع مالی جمع‌آوری‌شده را درست به شکلی سرمایه‌گذاری می‌کنند که عملکردی مشابه با عملکرد یکی از شاخص‌های بازار سرمایه را به دست بیاورند؛ نه کمتر، نه بیشتر.

8- صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله

صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله صندوق هایی هستند که که میتواند شامل تمامی صندوق های بالا باشد به علاوه اینکه صندوق های بالا هیچ کدام در بورس پذیرفته نیستند در صورتی که این صندوق ها میتوانند در بورس پذیرفته شود. سرمایه گذاری در این صندوق ها راحت و کاملا لحظه ایست و صدور و ابطال واحد ها دیگر زمان بر نخواهند بود.

منظور از صدو و ابطال واحد چیست؟

قیمت صدور معادل قیمت خرید واحدهای سرمایه‌گذاری است و قیمت ابطال معادل قیمت فروش واحدهای سرمایه‌گذاری است. قیمت واحدها در صندوق های غیرقابل معامله پس از دو روز کاری مشخص میشود و همانگونه که گفتیم در صندوق های قابل معامله این قیمت ها لحظه ای اعلام میشوند.

نکاتی درباره شرکت در صندوق های سرمایه گذاری

قبل از سرمایه گذاری در صندوق ها حتما اطلاعات لازم را کسب کنید. شما میتوانید اطلاعات کامل این صندوق ها را در سایت fipiran مشاهده کنید. تمامی موارد زیر را بررسی کنید و سپس اقدام به سرمایه گذاری کنید.