صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت

صندوق‌های درآمد ثابت نوع دوم کم ریسک‌ترین نوع صندوق‌های سرمایه‌گذاری هستند. چون حداقل 95 درصد از کل سرمایه این صندوق‌ها در دارایی‌های بدون ریسک سرمایه‌گذاری می‌شود. دارایی‌های بدون ریسک شامل دارایی‌هایی مثل اوراق مشارکت، سپرده بانکی و سایر اوراق با درآمد ثابت هستند.

آموزش انواع صندوق‌های سرمایه گذاری به صورت کلی

بعضی از افراد وجود دارند که یا وقت کافی ندارند و یا کد بورسی ندارند و یا تحمل ریسک را ندارند، بنابراین پولشان را می سپارند به صندوق ها و آن ها سود حاصل از سرمایه گذاری را بین خود و فرد تقسیم می کنند.

سبد سرمایه گذاری این صندوق ها از سهام های متفاوتی تشکیل شده و نکته که باید دانست این است که این صندوق ها مناسب افراد آماتور و مبتدی است، زیرا کسانی که این صندوق ها را مدیریت می کنند افراد متخصص و ماهری هستند که ریسک سرمایه‌گذاری را برای سهام دار کاهش می دهند.

به طور کلی دو نوع صندوق سرمایه گذاری وجود دارد :

1- صندوق سرمایه گذاری مشترک :

صندوق سرمایه گذاری مشترک شامل سهام مختلط درآمد ثابت و یا حتی طلا است که این موارد شامل صندوق‌های قابل معامله هم می باشند و تعریف یکسانی را هم دارا هستند، اما تفاوت مهم صندوق های سرمایه گذاری در سهام با صندوق‌های سرمایه گذاری قابل معامله در نوع چیدن سبد شان است.

در صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت، صندوق نصف بیشتر سبد تشکیل دهنده خود را سپرده بانکی قرار می دهد و مابقی را چیزهای دیگر، زیرا درآمد ثابت هستند مانند بانک ها، اگرچه میزان سود شان مقدار اندکی از بانکها بیشتر است. ویژگی این صندوق ها آن است که دارای ریسک کمتر و سود کمتری هستند برعکس صندوق سرمایه گذاری در سهام.

صندوق سرمایه گذاری مختلط صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت چیزی میان صندوق در سهام و صندوق درآمد ثابت هستند، یعنی سبدی که تشکیل می ‌دهند چیزی میان سهام و درآمد ثابت است و بخشی از سبد آن سهام و بخشی از آن سپرده بانکی است.

2- صندوق سرمایه گذاری قابل معامله :

صندوق‌های ETF قیمت های پایین و صندوق‌های سرمایه گذاری مشترک قیمت بسیار بالایی خواهند داشت.

NAV ابطال چیست؟

NAV مخفف net asentvaleus است. که به معنای ارزش خالص دارایی های مثال ابطال یک صندوق ۲۰۰۰ تومان ارزش دارد و الان دارایی‌های آن صندوق هزار تومان معامله می‌شود و یا برعکس ابطال آن صندوق ۲۰۰۰ تومان است و صندوق سه هزار تومان معامله می‌شود.

پس ما انتظار داریم که هزار تومان رشد کرد و به ۲۰۰۰ تومان برسد 3 هزار تومن ریزش کرده و به ۲ هزار تومان برسد که این هر روز بعد از تایم بازار تغییر می کند فرمول این به این صورت است ست که با درنظرگرفتن دارایی‌ها و بدهی های شرکت و با کم کردن دارایی های یک شرکت از بدهی های آن شرکت ارزش خالص دارایی های آن شرکت را به دست می آوریم.

تب بعدی مربوط به صندوق‌های مختلط است برای مثال یک صندوق را بررسی می کنیم به اسم تجربه ایرانیان که ۴۳ درصد سهام خرید کرده است ۱۸ درصد سپرده بانکی و مابقی را هم اوراق مشارکت و چیزهای دیگر پس این نشان ده آن است که این صندوق ترکیبی است صندوق‌های در سهام است با صندوق‌های بادرآمد ثابت.

اگر ما برای پیش فرض در سهام را باز کنید تمام بازی های صندوق در سهام را به ما نمایش میدهد خب در ستون اول نامشان را نشان می دهد که گفته شد با کلیک روی آن اطلاعات بیشتری از آن نمایش میدهد حال ستون دوم را توضیح خواهیم داد که نرخ سود تضمین شده برای مثال بانک دی نرخ سود تضمین شده آن صفر است پس هیچ تضمینی وجود ندارد که به شما سود بدهد

همچنین در ستون بعدی نوشته شده نرخ سود پیش بینی شده که در اینجا نوشته شده یعنی هیچ تضمینی وجود ندارد که سودی به شما بدهد و سودی هم که پیش‌بینی شده است ۰ است و ستون بعدی دوره های تقسیم سود که چون در سهام هستند جلوی همه آنها نوشته شده است صفر

اگر که صندوق های با درآمد ثابت نگاه کنید می بینید که دوره های تقسیم سود دارند که مثل بانک یک درآمد ثابت را به حساب شما می ریزند مثل صندوق امین یکم و ستون بعدی تاریخ آخرین اطلاعات دریافت شده که تاریخی جلوی آن مشخص شده که ممکن است اطلاعات یکی دو روزه با تاخیر به روز شود ستون بعدی مربوط به عمر صندوق بروز که مشخص است صندوق بعدی ارزش خالص هر واحد سرمایه گذاری به ریال است

نکته مهمی که وجود دارد آن است که صندوق طریقه تشخیص آن این است که معمولاً این صندوق ها قیمت پایین تری دارند که ارزش هر واحد آن مثلاً ۱۰ تا ۱۵ هزار تومان است که نمونه آن صندوق دارا یکم است که اگر یک بار روی این گزینه کلیک کنید قیمت های پایین نمایش داده خواهند شد و دوبار کلیک قیمت های بالایی نمایش داده خواهد شد.

پس صندوق‌های ETF قیمت های پایین صندوق‌های سرمایه گذاری مشترک قیمت بسیار بالایی خواهند داشت که زمان ایجاد آنها ست هزار تومان خواهد بود و سپس بالاتر خواهد رفت یعنی در زمان ایجاد کف قیمت آنها ۱۰۰ تومان خواهد بود

نتیجه

صندوق های سرمایه گذاری به دلیل قیمت کم و برای سرمایه گذاری بلندمدت مناسب تر بودن جذاب تر بودن به نظر می‌رسند.

چگونه بهترین صندوق سرمایه‌گذاری را انتخاب کنیم؟

بازار سرمایه در سال‌های اخیر مورد استقبال بیشتری قرار گرفت. این امر باعث شد تا افراد با هر سطح از دانش و سرمایه به فکر سرمایه‌گذاری و کسب منفعت از این بازار باشند. این اتفاق مزایا و معایبی دارد. نکته اصلی این است که شما تا علم لازم برای فعالیت در بازار سرمایه را نداشته باشید امکان کسب سود نخواهید داشت.

از این رو صندوق‌های سرمایه‌گذاری راه‌کاری مناسب به جای آموزش دیدن و صرف زمان است. برای انتخاب بهترین صندوق سرمایه‌گذاری باید موارد متعددی را بررسی کنید.

افراد به واسطه روحیات خود، چشم‌انداز سرمایه‌گذاری، میزان سرمایه و عواملی از این دست اقدام به سرمایه‌گذاری در صندوق‌ها می‌کنند.

برای فعالیت به روش فردی شاید سال‌ها زمان لازم باشد تا بتوانید تجربه لازم را کسب کنید و بهترین عملکرد را داشته باشید. صندوق‌های سرمایه‌گذاری تمام مراحل لازم را به خوبی انجام می‌دهند و با استفاده از تجربه و اطلاعاتی که در دست دارند، امکان فعالیت به ساده‌ترین حالت و بدون نیاز به هیچ دانشی را برای ما فراهم کرده‌اند.

در این مقاله ابتدا به توضیح صندوق‌ها خواهیم پرداخت سپس نحوه انتخاب بهترین صندوق را شرح خواهیم داد:

انواع صندوق‌های سرمایه‌گذاری

صندوق‌های سرمایه‌گذاری به طور کلی دو حالت دارند:

صندوق‌های قابل معامله

این صندوق‌ها ساختاری مانند سهام دارند و با داشتن کد بورسی و معاملاتی می‌توانید به معامله آن‌ها بپردازید.

صندوق‌های مبتنی بر صدور و ابطال

این صندوق‌ها نیاز به مراجعه حضوری به شعب صندوق یا ورود به سامانه اختصاصی آن‌ها دارند و از طریق سامانه معاملاتی امکان خرید و فروش ندارند.

حال که با ماهیت کلی صندوق‌ها آشنا شدیم، انواع صندوق سرمایه گذاری را از نظر نحوه تخصیص دارایی بررسی خواهیم کرد.

صندوق‌های سرمایه‌گذاری بر اساس نحوه ترکیب دارایی، ماهیت متفاوتی دارند و متناسب با ماهیت آن‌ها، هر صندوق مناسب قشر خاصی از سرمایه‌گذاران است.

صندوق‌های سرمایه‌گذاری به دلیل اینکه زیر نظر سازمان بورس تاسیس می‌شوند و دارای تیم سبدگردان متخصص و با تجربه هستند، کمترین میزان ریسک را دارند و به دلیل جذب سرمایه‌ای کلان، می‌توانند بازده مناسبی ایجاد کنند.

صندوق‌ها به ۴ دسته درآمد ثابت، سهامی، مختلط و مبتنی بر کالا تقسیم می‌شوند:

صندوق درآمد ثابت

صندوق‌های درآمد ثابت بین ۷۰ الی ۹۰ درصد از دارایی خود را صرف سرمایه‌گذاری در اوراق درآمد ثابت و سپرده‌های بانکی می‌کنند. باقی دارایی آن‌ها نیز در سهام شرکت‌های بورسی سرمایه‌گذای می‌شود. این صندوق‌ها میزان ریسک و سود پایینی دارند و مناسب افراد ریسک‌گریز هستند. به دلیل اختصاص بخشی از سرمایه به سهام، میزان سود آن‌ها کمی از بانک بیشتر است. این صندوق‌ها پرداخت سود دارند.

از مزایای این صندوق‌ها می‌توان به عواملی مانند: نقدشوندگی بالا، مدیریت حرفه‌ای، قابل اعتماد با حداقل ریسک، نحوه پرداخت سود، بازدهی بالاتر از بانک و سرمایه‌گذاری آسان با مبالغ اندک اشاره کرد.

صندوق سهامی

این صندوق‌ها بین ۷۰ الی ۹۵ درصد از دارایی خود را به سهام شرکت‌های بورسی اختصاص می‌دهند و باقی آن در اوراق درآمد ثابت سرمایه‌گذاری می‌شود. این صندوق‌ها میزان ریسک و سود بالاتری دارند. پرداخت سود ندارند و منفعت آن‌ها از افزایش نرخ واحد‌های صندوق به دست می‌آید. برای افرادی که میزان ریسک پذیری بالایی دارند و به دنبال کسب منفعت بیشتر هستند، این صندوق‌ها مناسب است.

از مزایای این صندوق‌ها می‌توان به عواملی مانند: سودآور بودن در بلند مدت، حفظ ارزش سرمایه در مقابل تورم، استفاده از دانش تیم سبدگردان، رهایی از صف فروش، شفافیت و بهترین عملکرد و سهولت خرید و فروش اشاره کرد.

صندوق مختلط

این صندوق‌ها ساختاری متعادل دارند و از نظر تخصیص دارایی در بین دو صندوق قبل قرار دارند. حدودا نیمی از دارایی در سهام و نیمی دیگر در اوراق درآمد ثابت سرمایه‌گذاری می‌شود.

برای افرادی که میزان ریسک و سود متعادل می‌خواهند، این صندوق‌ها مناسب است. هر چه میزان سرمایه‌گذاری در سهام، در این صندوق‌ها بیشتر باشد، ریسک سرمایه گذاری بیشتری دارند.

از مزایای این صندوق‌ها می‌توان به عواملی مانند: امکان کسب بازدهی بیشتر و ریسک کمتر، سود بیشتر در دوران رونق، زیان کمتر در دوران رکود، مدیریت تخصصی و نقد شوندگی بالا اشاره کرد.

صندوق مبتنی بر کالا

دارایی این صندوق‌ها، اوراق مبتنی بر کالا است. امکان خرید و نگه‌داری فیزیکی این صندوق‌ها موجود نیست. در این صندوق‌ها هم امکان معامله برای یک کالا و هم برای سبدی متشکل از چند کالا وجود دارد. از مزایای این صندوق‌ها می‌توان به عواملی مانند کاهش هزینه‌ها، افزایش امنیت، وجود بازار ثانویه شفاف، متنوع سازی و وجود پشتوانه قوی اشاره کرد.

عوامل موثر در انتخاب بهترین صندوق سرمایه‌گذاری

انتخاب بهترین صندوق وابسته به یک سری عوامل است که در ادامه توضیح خواهیم داد.

• میزان ریسک‌پذیری سرمایه‌گذار
• سابقه بازدهی صندوق
• استراتژی زمانی سرمایه‌گذار
• وضعیت اقتصادی

در ادامه به توضیح هر یک از این عوامل خواهیم پرداخت:

میزان ریسک‌پذیری سرمایه‌گذار

یکی از عوامل مهم در انتخاب صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت صندوق‌ها، میزان ریسک‌پذیری است. اگر ریسک گریز هستید، باید به سود‌های پایین اکتفا کنید و صندوق‌های درآمد ثابت مناسب شما هستند. در این صندوق ها سود ثابتی به عنوان بازده پرداخت می‌شود که کمی از بانک بیشتر است.

اگر میزان سود بالاتری بخواهید، میزان ریسک بالاتری نیز باید متحمل شوید و صندوق‌های سهامی مناسب شما هستند. این صندوق‌ها مناسب برای سرمایه‌گذاری بلند‌مدت هستند.

اگر میزان ریسک‌پذیری شما متعادل است، صندوق‌های مختلط و طلا برای شما مناسب هستند. این صندوق‌ها سود ثابت ندارند و در مقایسه با صندوق‌های سهامی ریسک کمتری دارند.

سابقه صندوق

صندوق‌های سرمایه‌گذاری با جمع‌آوری سرمایه‌های خرد، به سرمایه‌ای کلان دست پیدا می‌کنند. این صندوق‌ها تحت نظارت سازمان بورس هستند و نحوه عملکرد آن‌ها بررسی می‌شود. توجه به عواملی مانند: سابقه فعالیت صندوق، سازمان موسس آن، بازده و اسامی مدیر و تیم سبد‌گردان، در بررسی سابقه صندوق سرمایه گذاری موثر است.

صندوق‌های سرمایه‌گذاری دارای سایت اطلاع‌رسانی هستند و با مراجعه به سایت آن‌ها، می‌توانید اساسنامه، گزارش عملکرد صندوق و عوامل دیگر را بررسی کنید.

مورد دیگری که مهم است بررسی عملکرد صندوق در دوران رکود و رونق بازار است و میزان دارایی صندوق نیز باید برسی شود، چراکه هرچه دارایی بیشتر باشد یعنی صندوق مورد اعتماد بیشتری است.

افق زمانی سرمایه‌گذاری

سرمایه‌گذاران باید مشخص کنند که دوره زمانی سرمایه‌گذاری آن‌ها چقدر است. در واقع زمان مورد نظر بر نحوه انتخاب صندوق موثر است. به طور کلی از نظر زمانی سرمایه‌گذاری به سه دسته بلند‌مدت، میان‌مدت و کوتاه‌مدت تقسیم می‌شود.

اگر هدف ما سرمایه‌گذاری کوتاه مدت یا میان مدت باشد، بهتر است از صندوق‌های سهامی و مختلط در شرایط تورمی و نوسان بازار استفاده کنیم چراکه دریافت سود بیشتر عموما مد نظر است. با توجه به تورم کنونی برای مدت کم، صندوق‌های درآمد ثابت که سود پایینی دارند، مناسب نیستند. در سرمایه‌گذاری کوتاه‌مدت، صندوق‌های سهامی مناسب برای شرایط تورمی و نوسان بازار هستند و در شرایط اقتصادی عادی می‌توانید از صندوق‌های درآمد ثابت استفاده کنید.

چنانچه هدف شما سرمایه گذاری بلند‌مدت باشد، می‌توانید از صندوق‌های سهامی یا مختلط استفاده کنید. در افق سرمایه‌گذاری بلند‌مدت، بهترین راه تشکیل سبدی از صندوق‌های مختلط و سهامی است. به دلیل اینکه مدت سرمایه‌گذاری زیاد است، هراسی از نوسانات صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت بازار نیست و شاید در طول دوره فراز و نشیب‌هایی ایجاد شود، اما در بلند‌مدت به ثبات خواهد رسید. صندوق‌های درآمد ثابت به هیچ وجه برای سرمایه‌گذاری بلند‌مدت مناسب نیستند.

نحوه ترکیب دارایی صندوق‌ها امری است که سبب آرامش خاطر ما می‌شود، چرا که حیطه تخصیص دارایی آن‌ها مشخص است، از طرفی تمامی جوانب در نظر گرفته می‌شود.

وضعیت بازار بورس

توجه به وضعیت بازار، یکی از ارکان مهم دیگر است که باید مورد توجه قرار گیرد. در زمان نزول بازار بهترین گزینه صندوق درآمد ثابت است. این صندوق‌ها با ثبات هستند و به دلیل اینکه در اوراق بانکی صرف می‌شوند، نزول بازار درآن‌ها تاثیر چندانی ندارد و اصل سرمایه محفوظ است.

مورد دیگری که پیشنهاد می‌شود صندوق طلا است. در واقع شما سرمایه‌گذاری خود را بر روی این فلز ارزشمند انجام دادید و نزول بازار سهام چندان در این بازار تاثیر‌گذار نیست.

در زمان رونق بازار، صندوق‌های سهامی مناسب هستند. میزان سود آن‌ها بیشتر است و به دلیل رونق بازار سهام، سوددهی بیشتری خواهند داشت.

لازم به ذکر است که با داشتن سبدی متشکل از چند صندوق، می‌توانید در بازه‌های مختلف ساختار آن‌ها را تغییر دهید و با کمترین ریسک بتوانید سود قابل توجهی کسب کنید.

مقایسه صندوق‌های سرمایه‌گذاری

با توضیحاتی که در مورد صندوق‌ها و عوامل موثر برای انتخاب بهترین صندوق داده شد، ابتدا لازم است که صندوق‌ها را با توجه به ماهیت آ‌‌ن‌ها با یکدیگر مقایسه کنید. مثلا اگر صندوق درآمد ثابت مد نظر ما است، باید صندوق‌های درآمد ثابت را با یکدیگر مقایسه کنیم. با استفاده از شرایط روحی و فکری فردی خود و مقایسه صندوق‌ها، می‌توانید نسبت به روحیات خود، بهترین صندوق را پید کنید. از طرفی در سایت فیپیران می‌توانید به مقاسیه انواع صندوق‌ها بپردازید. در حال حاضر ۲۰۰ صندوق سرمایه‌گذاری در ایران فعالیت دارند و انتخاب از بین این صندوق‌ها مستلزم صرف زمان و بررسی تمام آیتم‌هایی است که معرفی کردیم.

بین دو صندوق با نوسان سود متفاوت، کدام بهتر است؟

در برخی مواقع میزان سود یک صندوق در مقایسه با صندوقی دیگر به مراتب بالاتر است. این مسئله ممکن است موجب وسوسه سرمایه‌گذار شود. اما لازم است دقت کنیم که شاید این سود برای چند ماه باشد و با افت ارزش بازار سهام، سود این صندوق نیز به مراتب کمتر خواهد شد.

پس تصمیم‌گیری کاملا با سرمایه‌گذار است که سود و ریسک بیشتر را ترجیح می‌دهد، یا به دنبال امنیت سرمایه است. بازه سرمایه‌گذاری در این انتخاب نقش‌آفرین است. برای مدت محدود، صندوق‌های پر‌نوسان پیشنهاد نمی‌شوند، در حالی‌که برای مدت زیاد بسیار مناسب هستند.

محاسبه ضریب آلفا و بتای صندوق سرمایه‌گذاری

ضریب بتا در واقع نشان‌دهنده میزان تغییر ارزش دارایی صندوق نسبت به نوسانات بازار است. با محاسبه ضریب بتا، میزان ریسک دارایی در مقایسه با کل بازار به دست می‌آید. بالاتر بودن این عدد به معنای ریسک بیشتر سرمایه‌گذاری در صندوق مورد نظر است.

ضریب آلفا یا بازده فعال صندوق، نشان‌دهنده این است که صندوق نسبت به شاخص بازار چه میزان بازده مازاد داشته است. بالاتر بودن این عدد نشان از وضعیت مطلوب صندوق است.

برای بررسی این دو ضریب نیازی به انجام محاسبه نیست و با استفاده از سایت صندوق، می‌توانید ضرایب موجود را مشاهده کنید.

انتخاب بهترین صندوق سرمایه‌گذاری درآمد ثابت

بعد از اخذ تصمیم در ارتباط با ورود به صندوق‌های درآمد ثابت، حال باید به انتخاب بهترین صندوق سرمایه گذاری بپردازید. برای اینکه بتوانید به درستی انتخاب کنید، باید سه عامل زیر را بررسی کنید:

• سایز صندوق
• نوسان سود صندوق در گذشته
• مقایسه عملکرد صندوق مورد نظر نسبت به دیگر صندوق‌ها

با استفاده از سایت فیپیران و سایت صندوق‌های سرمایه‌گذاری، می‌توانید این عوامل را بررسی کنید و به بهترین نتیجه برسید.

توجه داشته باشید که صرفا بزرگی یک صندوق ملاک نهایی برای موفقیت آن نیست چرا‌که هرچه صندوق بزرگ‌تر باشد، مدیریت آن نیز سخت‌تر است.

برای مقایسه نوسان سود، یک بازه مشخص را در نظر بگیرید و میانگین بازه را بررسی کنید. چرا‌که ممکن است درصد سود برای یکی از ماه‌ها از صندوق دیگر بیشتر باشد اما در مجموع ۶ ماه و میانگین آن در مقایسه با صندوق دیگر کمتر باشد.

مقایسه صندوق‌های سرمایه‌گذاری درآمد ثابت

در واقع برای این‌که بتوانیم به درستی این بررسی را انجام دهیم باید صندوق‌های مختلف را در بازه‌های زمانی یکسان مورد بررسی قرار دهیم. شرایط بازار نیز در این امر موثر است.

یک روش مرسوم برای تشخیص عملکرد صندوق‌های درآمد ثابت، مقایسه بازدهی هر صندوق درآمد ثابت با میانگین بازدهی کل صندوق‌های درآمد ثابت است. بنابراین اگر بازده یک صندوق از میانگین کل صندوق‌ها بیشتر باشد، می‌توانیم نتیجه بگیریم که عملکرد صندوق نسبت به متوسط بازار بهتر بوده است.

مورد دیگر مقایسه این صندوق‌ها با بانک است. به دلیل اینکه ماهیت این دو به هم شبیه هستند اما بازده صندوق‌های درآمد ثابت بیش از بانک است، با این قیاس نیز می‌توانیم به برتر‌بودن صندوق پی ببریم.

کلام آخر

بهترین راه‌کار موجود برای افرادی که دانش و تجربه فعالیت در بورس را ندارند و به دنبال کسب منفعت و سرمایه‌گذاری در این بازار هستند، صندوق‌های سرمایه‌گذاری است.

این صندوق‌ها با توجه به سلایق مختلف و با ترکیب دارایی، سود و ریسک متفاوت تاسیس شده‌اند. افراد با توجه به میزان ریسک‌پذیری، روحیات خود، میزان سرمایه و … می‌توانند صندوق دل‌خواه را انتخاب کنند.

وجود تیم متخصص و با تجربه سبد‌گردان، تاثیر بسزایی در کاهش ریسک و افزایش بازدهی این صندوق‌ها دارد. با توجه به مدت زمان دل‌خواه برای سرمایه‌گذاری، انتخاب‌ها متفاوت هستند و برای اینکه بتوانید بهترین انتخاب را در میان صندوق‌ها داشته باشید، لازم است که به بررسی کامل پیش‌نیاز‌هایی که ذکر کردیم، بپردازید.‌

پر سود ترین صندوق درآمد ثابت برای سرمایه گذاری کدام اند؟

رکنا اقتصادی: صندوق‌های سرمایه‌گذاری با اسامی مختلفی فعالیت می‌کنند. برای انتخاب بهترین آن‌ها باید به موارد مختلفی توجه کنید. بازدهی صندوق، ضامن نقدشوندگی، حداقل تعداد واحدهای سرمایه‌گذاری، دارایی‌های تحت مدیریت صندوق و… در انتخاب بهترین صندوق سرمایه گذاری تاثیر دارد. در ادامه برخی از ویژگی‌هایی که باید برای انتخاب صندوق در نظر بگیرید را بررسی کرده‌ایم.

به گزارش رکنا، این روزها بحث سرمایه‌گذاری در صندوق‌های سرمایه‌گذاری جذابیت زیادی برای علاقه مندان به حوزه سرمایه‌گذاری دارد. این نوع سرمایه‌گذاری به دلیل نقدشوندگی بالا، سود و بازده مناسب، امنیت سرمایه‌گذاری، عدم نیاز به دانش معامله گری در بازارهای مالی و . یکی از پرطرفدارترین روش‌های سرمایه‌گذاری محسوب می‌شود. در تعریف صندوق‌ سرمایه‌گذاری را می‌توان نوعی نهاد مالی برشمرد که دارایی افراد را برای سرمایه‌گذاری‌ در بازار‌های مختلف جذب می‌کند و به تناسب سرمایه هر فرد سود مناسب پرداخت می‌کند. برای انتخاب بهترین صندوق سرمایه گذاری باید ابتدا با انواع صندوق‌ها و نحوه فعالیت هر کدام آشنا شده و سپس به یادگیری روش انجام معاملات بپردازید. پس با ما تا انتهای مطلب همراه باشید.

برای این که بهترین صندوق‌های سرمایه‌گذاری را بشناسید، در قدم اول باید بدانید که با توجه به ترکیب دارایی، صندوق‌ها به انواع مختلفی تقسیم می‌شوند که اصلی‌ترین آن‌ها صندوق سرمایه‌گذاری در سهام، صندوق سرمایه‌گذاری با درآمد ثابت و صندوق سرمایه‌گذاری مختلط هستند. در ادامه هر یک از این صندوق‌ها را بررسی کرده تا در نهایت به نحوه انتخاب بهترین صندوق‌ سرمایه‌ گذاری بپردازیم:

صندوق سرمایه گذاری در سهام

صندوق‌هایی که در این دسته قرار می‌گیرند، درصد زیادی از دارایی خود را در سهام سرمایه‌گذاری می‌کنند. از آنجایی که ریسک سرمایه‌گذاری در این صندوق‌ها بالاتر است، سرمایه‌گذاری در آن‌ها به افرادی توصیه می‌شود که ریسک‌پذیری بالایی دارند. در این صندوق‌ها حداقل سود تضمین شده‌ یا بازدهی بیشتر وجود ندارد.

صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت

در صندوق سرمایه‌گذاری با درآمد ثابت بیشتر دارایی‌ها روی اوراق مشارکت سرمایه‌گذاری می‌شوند. این صندوق‌ها مناسب افرادی است که اهل ریسک نبوده و در قبال آن انتظار سود تضمین شده‌ دارند. علاوه بر سود تضمینی و ثابت، نباید از نقدشوندگی بالای این دسته غافل شد. واحدهای صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت به نسبت دیگر صندوق‌ها با سرعت بیشتری به پول نقد تبدیل می‌شوند.

صندوق سرمایه‌ گذاری مختلط

شاید شما ترکیبی از دسته بندی صندوق‌های معرفی شده را برای سرمایه‌گذاری ترجیح دهید. به عبارتی از نظر ریسک چیزی بین سرمایه‌گذاری در صندوق‌‌های درآمد ثابت و سهامی. در این صورت باید صندوق‌‌های مختلط را انتخاب کنید. این صندوق‌‌ها درصد بیشتری از دارایی خود را در سهام سرمایه‌گذاری کرده و مابقی آن را نیز به اوراق با درآمد ثابت ( اوراق مشارکت و سپرده‌های بانکی ) اختصاص می‌دهند.

اولین گام برای انتخاب یک حوزه سرمایه گذاری یا بازار مالی خوب، کشف روحیات و میزان ریسک پذیری سرمایه‌گذار است. در بازارهای مالی ریسک و بازده رابطه‌ای مستقیم داشته و با ریسک بیشتر می‌توانید انتظار بازدهی بیشتر از سرمایه خود را داشته باشید. البته این به معنی این نیست که انتظار شما حتما برآورده شده و به سود مورد نظر می‌رسید. نکته دیگر این است که اگر به دنبال درآمد ثابت هستید، از آنجایی که صندوق‌های درآمد ثابت اغلب پرداخت سود ماهیانه دارند، باید به دنبال سرمایه‌گذاری در آن‌ها باشید. اگر در این دسته از سرمایه‌گذاران قرار می‌گیرید، پیشنهاد می‌کنیم که به دنبال صندوق‌های سهامی و مختلط نباشید.

چگونه باید در صندوق ها سرمایه گذاری کرد؟

تا به این جا در خصوص انواع صندوق‌ها صحبت کردیم. اما چگونه می‌توان واحدهای صندوق را معامله کرد؟ صندوق‌ها علاوه بر تنوع دارایی از نظر قابلیت معامله نیز به دو دسته صندوق قابل معامله در بورس و صندوق صدور و ابطالی تقسیم می‌شوند که هر کدام نحوه سرمایه‌گذاری متفاوتی دارند.

سرمایه گذاری در صندوقی که مبتنی بر صدور و ابطال است، خارج از بورس انجام می‌شود. در این شرایط شخص سرمایه‌گذار باید بعد از یافتن صندوق مناسب و مراجعه به سایت رسمی آن بر اساس دستورالعمل سرمایه‌گذاری که مختص آن صندوق است، برای سرمایه‌گذاری اقدام کند. در گذشته نیاز به مراجعه حضوری برای صدور و ابطال واحدهای صندوق بود. اما امروزه اغلب صندوق‌ها تمامی خدمات مربوطه، از جمله صدور و ابطال واحدها را به شکل غیرحضوری انجام می‌دهند.

برای سرمایه‌گذاری در صندوق‌های قابل معامله، باید در ساعت انجام معاملات بازار به سایت کارگزاری مراجعه کنید. بنابراین در قدم اول باید کد بورسی داشته تا با انتخاب یک کارگزاری تایید شده توسط سازمان بورس، امکان استفاده از پنل معاملاتی آن برایتان فراهم باشد. مانند خرید سهام شرکت‌ها در بورس با جست و جوی نماد صندوق می‌توانید اقدام به خرید و فروش واحدهای صندوق کنید. واحدهای صندوق درآمد ثابت از نوع قابل معامله در بورس یا ETF می‌تواند به راحتیِ معاملات سهام، در سامانه معاملات آنلاین کارگزاری‌ خرید و فروش شود. صندوق ETFعلاوه بر خرید و فروش سریع در بورس مزایای دیگری نیز دارد. هزینه کارمزد کم، سرمایه کم برای سرمایه‌گذاری، شفافیت مالی و معافیت مالیاتی از جمله مزایای اصلی صندوق‌های قابل معامله در بورس محسوب می‌شوند.

بهترین صندوق سرمایه‌ گذاری را چطور انتخاب کنیم؟

صندوق‌های سرمایه‌گذاری با اسامی مختلفی فعالیت می‌کنند. برای انتخاب بهترین آن‌ها باید به موارد مختلفی توجه کنید. بازدهی صندوق، ضامن نقدشوندگی، حداقل تعداد واحدهای سرمایه‌گذاری، دارایی‌های تحت مدیریت صندوق و… در انتخاب بهترین صندوق سرمایه گذاری تاثیر دارد. در ادامه برخی از ویژگی‌هایی که باید برای انتخاب صندوق در نظر بگیرید را بررسی کرده‌ایم. در نهایت می‌توانید با توجه به روحیات سرمایه‌گذاری، میزان ریسک‌پذیری، مقدار سرمایه و دیگر موارد مورد انتظار خود، بهترین صندوق را انتخاب کنید.

سابقه عملکرد صندوق

عملکرد صندوق در طول مدت فعالیت آن، برای انتخاب کمک زیادی به شما خواهد کرد. این اطلاعات و سوابق را می‌توانید در وب سایت رسمی هر صندوق‌ بررسی کنید. بررسی بازده می‌تواند در نگاه اجمالی عملکرد صندوق را به خوبی نمایش دهد. برای این که نگاهی عادلانه به عملکردها داشته باشید، در نگاه به سوابق صندوق باید فراز و فرودهای اقتصادی را نیز مد نظر قرار داده و بازده کسب شده را به تناسب آن در نظر بگیرید.

دارایی تحت مدیریت صندوق

میزان دارایی تحت مدیریت (AUM) ، نشان از اعتماد تعداد بیشتری از سرمایه‌گذاران به صندوق است. این مورد نیز یکی از معیارهای مهم برای بررسی بهترین صندوق سرمایه گذاری محسوب می‌شود. البته باید در نظر داشته باشید که هر چه میزان دارایی تحت مدیریت صندوق بیشتر باشد، مدیریت آن تخصصی‌تر شده و به مراتب سختتر خواهد بود. در این شرایط تیم مجرب و کاربلد می‌توانند به طور مناسبی دارایی‌های موجود در صندوق را مدیریت کنند.

ضریب بتا یکی دیگر از موارد با اهمیت در تعیین قدرت صندوق سرمایه گذاری است. این ضریب میزان تغییر ارزش دارایی‌های صندوق را نسبت به بازار نشان می‌دهد. با ضریب بتا امکان محاسبه ریسک صندوق ایجاد شده و درست به همین دلیل فاکتور مهمی برای انتخاب بهترین صندوق سرمایه گذاری محسوب می‌شود.

ضریب آلفا نیز با نشان دادن مقدار بازدهی مازاد یک صندوق نسبت به شاخص بازار، مانند ضریب بتا در تعیین ارزش سرمایه‌گذاری یک صندوق کاربرد دارد. ضریب آلفا تحت عنوان بازده فعال نیز شناخته می‌شود.

سپرده گذاری بانک بهتر است یا صندوق سرمایه گذاری؟

شاید در نگاه اول سرمایه‌گذاری در صندوق‌ها، به خصوص صندوق درآمد ثابت، مشابه با سرمایه گذاری در بانک به نظر برسد. با وجود این که بانک و صندوق‌های سرمایه گذاری درآمد ثابت سود پرداختی نزدیک به هم دارند، اما تفاوت‌هایی بین این دو مکان برای سرمایه‌گذاری وجود دارد که صندوق‌ها را بین علاقه‌مندان به حوزه سرمایه‌گذاری محبوبتر ساخته است.

درصد سودِ بیشتر در بانک برای حساب‌های بلندمدتی تعریف شده است. بنابراین اگر سرمایه‌گذار به هر دلیلی قبل از موعد تعیین شده قصد برداشت سرمایه خود را داشته باشد، قوانین سپرده بلندمدت را شکسته و سود خود را از دست خواهد داد. در صندوق‌ درآمد ثابت این امکان وجود دارد که در زمان نیاز با فروش واحدهای صندوق به سرعت بتوان به وجه نقد دسترسی پیدا کرد.

از دیگر مزایای صندوق‌های درآمد ثابت شفافیت مالی است. این صندوق‌ها به طور شفاف میزان سود یا نوسان موجود را به نمایش درآورده و عملکرد خود را به صورت هفتگی و وضعیت مالی را به صورت ماهانه و دوره‌ای در وب‌سایت خود برای آگاهی سرمایه‌گذاران انتشار می‌دهند. علاوه بر این، نظارت لحظه‌ای مدیران صندوق و کارشناسان سازمان بورس و اوراق برای ارزیابی و تحلیل اتفاقات صندوق وجود دارد که این به نوبه خود امنیت سرمایه‌گذاری را افزایش می‌دهد.

صندوق‌های سرمایه گذاری این روزها طرفداران زیادی پیدا کرده‌اند. تنوع بالا در ترکیب دارایی، هزینه کارمزد کم، سرمایه کم برای سرمایه‌گذاری، شفافیت مالی و . از جمله مزایای انتخاب این روش برای سرمایه‌گذاری است. انواع مختلف این صندوق‌ها امکان سرمایه‌گذاری برای افراد مختلف را فراهم می‌کند. سرمایه گذاری در صندوق‌ها برای سرمایه‌گذار دردسر کمتری دارد. به عبارتی از آن جا که یادگیری مهارت‌ها و تکنیک‌های معامله‌گری در بازارهای مالی نیاز به صرف زمان دارد، صندوق‌های سرمایه‌گذاری می‌توانند بهترین انتخاب برای سرمایه‌گذاران باشند. البته در این راه باید با توجه به روحیات سرمایه‌گذاری و سطح ریسک پذیری خود نسبت به انتخاب بهترین صندوق سرمایه گذاری اقدام کنید.

معرفی صندوق‌های درآمد ثابت نوع دوم

صندوق‌های سرمایه‌گذاری ابزار مناسبی برای سرمایه‌گذاری به روش غیرمستقیم هستند. صندوق‌های درآمد ثابت برخلاف صندوق‌های سهامی، بیشتر داریی خود را در اوراق با درآمد ثابت سرمایه‌گذاری می‌کنند. در نتیجه این صندوق‌ها ریسک کمی دارند. به تازگی نوع جدیدی از صندوق‌های درآمد ثابت در بازار سرمایه عرضه شده که صندوق درآمد ثابت نوع دوم نام دارد. در این مقاله از چشم بورس می‌خواهیم این نوع از صندوق را معرفی کنیم.

صندوق درآمد ثابت نوع دوم

انواع صندوق‌های سرمایه‌گذاری بر اساس ساختار و هدف دسته‌بندی می‌شوند. مثل صندوق‌های مختلط، صندوق طلا، زمین و ساختمان و غیره. صندوق‌های درآمد ثابت یکی از انواع صندوق‌های سرمایه‌گذاری هستند که با هدف به حداقل رساندن ریسک سرمایه‌گذاری به وجود آمده‌اند. 70 تا 90 درصد سرمایه این صندوق‌ها در در دارایی‌های بدون ریسک و 10 تا 30 درصد باقی مانده سرمایه، برحسب نظر مدیر صندوق در سهام سرمایه‌گذاری می‌شوند. اما صندوق درآمد ثابت نوع دوم چیست؟ هدف صندوق درآمد ثابت نوع دوم کاهش دادن ریسک صندوق‌های درآمد ثابت است. حداقل 95 درصد از سرمایه این صندوق‌ها در اوراق با درآمد ثابت سرمایه‌گذاری می‌شوند و حداکثر 5 درصد باقی‌مانده آن در سهام سرمایه‌گذاری می‌شود. در نتیجه ریسک این صندوق ها بسیار کم است.

صندوق‌های درآمد ثابت نوع دوم کم ریسک‌ترین نوع صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت صندوق‌های سرمایه‌گذاری هستند. چون حداقل 95 درصد از کل سرمایه این صندوق‌ها در دارایی‌های بدون ریسک سرمایه‌گذاری می‌شود. دارایی‌های بدون ریسک شامل دارایی‌هایی مثل اوراق مشارکت، سپرده بانکی و سایر اوراق با درآمد ثابت هستند.

در قوانین صندوق‌های درآمد ثابت نوع دوم آمده که مجاز است حداکثر 5 درصد از دارایی‌های این صندوق در سهام، که نوعی از اوراق بهادار ریسکی است، سرمایه‌گذاری شود. در نتیجه طبق نظر مدیریت صندوق ممکن است در سهام سرمایه‌گذاری نشود و 100 درصد سرمایه صندوق در اوراق بدون ریسک سرمایه‌گذاری شود.

سود صندوق‌های درآمد ثابت

از آن جایی که تنها درصد بسیار کمی از دارایی‌های صندوق در سهام سرمایه‌گذاری می‌شود، سود این صندوق‌ها مشخص است. باتوجه به اینکه سرمایه‌گذاری در دارایی‌های ثابت ریسک ندارد، نرخ سود این نوع سرمایه‌گذاری کم است. البته که این سود به سرمایه‌گذاران پرداخت نمی‌شود و سرمایه‌گذاران از تغییر قیمت واحدهایشان به بازدهی می‌رسند. این صندوق برای کسانی که ریسک گریزند و دنبال سرمایه‌گذاری ایمن هستند، گزینه مناسبی است.

تفاوت صندوق‌های درآمد ثابت و درآمد ثابت نوع دوم

10 تا 30 درصد سرمایه صندوق‌های درآمد ثابت در سهام سرمایه‌گذاری می‌شود در حالی‌که در صندوق‌های درآمد ثابت نوع دوم تنها 0 تا 5 درصد سرمایه‌‌گذاری در سهام داریم.

سرمایه‌گذاری در سهام ریسک بالایی دارد. هرچه درصد بیشتری از دارایی‌های یک پورتفوی در سهام سرمایه‌گذاری شود، ریسک آن پرتفوی بیشتر خواهد بود. صندوق درآمد ثابت نوع دوم ریسک کمتری نسبت به صندوق درآمد ثابت دارد.

غالب صندوق‌های درآمد ثابت سود ماهانه پرداخت می‌کنند. اما صندوق‌های درآمد ثابت نوع دوم پرداخت سود ماهانه ندارند. سود صندوق‌های درآمد ثابت نوع دوم بر روی NAV صندوق و به شکل تجمعی یا همان سود مرکب است. یعنی علاوه بر سودی که به اصل سرمایه تعلق می‌گیرد، به سود پرداخت نشده هم سود تعلق می‌گیرد.

صندوق کارا

صندوق کارا یک صندوق درامد ثابت نوع دوم است که توسط سبدگردانی کاریزما ارائه شد و از مهر ماه سال 1400 فعالیت خود را آغاز کرده است. کارا ETF (صندوق سرمایه گذاری قابل معامله) است که در فرابورس عرضه شد. این صندوق سود روز شمار دارد (البته که این سود ماهیانه پرداخت نمی‌شود) و سرمایه‌گذاری در آن بدون ریسک است.

سرمایه‌گذاری در صندوق‌های درآمد ثابت نوع دوم

صندوق‌های سرمایه‌گذاری درامد ثابت نوع دوم ETF در بورس معامله می‌شوند. شرط خرید و فروش واحد‌‌های ETF احراز هویت در سجام، داشتن کد بورسی و عضویت در کارگزاری است.

صندوق درآمد ثابت چیست؟

بسیاری از افراد به دلایل مختلفی مثل نداشتن وقت کافی برای تحلیل بازار و یا برای گذراندن دوره‌های آموزشی و همچنین نداشتن اطلاعات کافی درباره فرصت‌های سرمایه گذاری در بازار فعلی برای پس‌انداز پول خود تنها به گزینه بانک فکر می‌کنند. ولی با این کار، فقط فرصت بدست آوردن سود بیشتر را از دست خواهند داد.

صندوق های سرمایه گذاری با درآمد ثابت در چنین شرایطی به افراد کمک می‌کنند با هر سطح دانش مالی و بورسی، بتوانند با سرمایه‌گذاری در صندوق از سود بیشتری نسبت به بانک بهره‌مند شوند. در این مطلب از بلاگ داراتو، قرار است به صورت جامع و کاربردی صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت را تعریف کنیم و با انواع و روش‌های سرمایه‌گذاری در آن آشنا شویم.

فهرست موضوعات مقاله

صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت چیست؟

صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت نوعی صندوق سرمایه گذاری برای افرادی با شخصیت مالی کم‌ریسک است. گاهی با توجه به شرایط بحرانی بازار، افراد بسیار حرفه‌ای هم برای مدتی در صندوق با درآمد ثابت سرمایه‌گذاری می‌کنند. پس لزوما این مدل صندوق‌ها برای افراد غیرحرفه‌ای و تازه‌کار نیست؛ بلکه زمانی کاربرد دارد که به دنبال سود تضمین شده‌ای باشید و نیاز داشته باشید درجه ریسک سرمایه‌گذاری را به حداقل برسانید.

حجم دارایی صندوق با درآمد ثابت

غالب حجم دارایی صندوق با درآمد ثابت در بورس (بین 75 تا 90 درصد) به شکل سپرده‌های بانکی، اوراق بهادار و گواهی سپرده بانکی اوراق مشارکت سرمایه‌گذاری می‌شود. باقیمانده آن نیز در بازار سهام سرمایه‌گذاری می‌شود.

پرداخت سود در صندوق با درآمد ثابت

سود صندوق درآمد ثابت در بورس غالبا تضمین‌شده است و در دوره‌هایی یک‌ماهه یا سه‌ماهه به سرمایه‌گذاران صندوق پرداخت می‌شود. هر سرمایه‌گذاری که به هر دلیل در کوتاه‌ترین زمان ممکن نیاز به دریافت سرمایه خود داشته باشد، به‌راحتی با ابطال واحدهای خود در داراتو، می‌تواند سرمایه خود را به‌صورت نقدی دریافت کند.

مزایای صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت چیست؟

سرمایه‌گذاری در صندوق‌های درآمد ثابت یکی از مهم‌ترین و اساسی‌ترین سازوکارهای بازارهای مالی است. این موضوع دلایل زیادی دارد، که در زیر بخشی از مزایای سرمایه‌گذاری در صندوق درآمد ثابت ذکر شده است. هرچند بخشی از این مزایا به صورت کلی برای صندوق سرمایه گذاری مشترک است.

مدیریت حرفه‌ای دارایی

تیم‌های تحلیلگر گروه مالی آگاه همراه کارشناسان خبره داراتو و همکاری مدیران صندوق‌های سرمایه‌گذاری، با اطلاعات و دانش تخصصی، مناسب‌ترین اوراق را پیدا می‌کنند. اگر اوراق مورد هدف قرار داده شده به موقع خرید و فروش شود، عملکرد صندوق و سود سرمایه‌گذاران بیشتر می‌شود.

اینکه مدیریت دارایی خود را به داراتو می‌سپارید، دلایل دیگری مانند تحمیل هزینه به سرمایه‌گذار را هم دارد. ‌چون وقتی سرمایه‌گذاران مایل باشند خودشان سرمایه‌گذاری کنند هم هزینه بیشتری برای آموزش خود باید بپردازند و هم زمان بیشتری را باید صرف آموزش دیدن و همچنین رصد کردن بازار و اخبار در زمان خرید و فروش کنند. این در حالی است که شما می‌توانید با هر میزان سرمایه از تخصص مدیران حرفه‌ای با هزینه‌ای به مراتب کمتر در اپلیکیشن و سایت داراتو بهره‌مند شوید.

نقدشوندگی بالا

خرید و فروش واحدهای صندوق‌های سرمایه‌گذاری با درآمد ثابت بسیار آسان است. این موضوع یکی از مزیت‌های بزرگ سرمایه‌گذاری در صندوق درآمد ثابت به حساب می‌آید. با کمک اپلیکیشن داراتو هر شخصی که قصد مدیریت دارایی خود را دارد، می‌تواند در هر روزی از ماه واحدهای خود را خرید و فروش کند.

سود بالاتر نسبت به سپرده‌گذاری در بانک

نرخ بازدهی صندوق‌های سرمایه‌گذاری درآمد ثابت همیشه بیشتر از نرخ بازدهی سپرده‌گذاری در بانک است. اما از اصلی‌ترین قسمت‌های سرمایه‌گذاری صندوق‌ها خود اوراق گواهی سپرده بانکی است. پس چرا رشد بیشتری در صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت می‌بینیم؟ مهمترین دلیل آن تفاوت سرمایه گذاری با سپرده گذاری بانکی است.

نکته مهمی که در صندوق درآمد ثابت وجود دارد، سرمایه‌گذاری با پول کم است. در واقع صندوق‌ها با جمع آوری و متمرکزسازی سرمایه‌های خرد و تشکیل یک سبد بسیار بزرگ دارایی، به عنوان یک سپرده‌گذار کلان وارد مذاکره با بانک می‌شوند. به همین دلیل در مقایسه با یک شخص سپرده‌گذار خرد نرخ سود بالاتری را از بانک دریافت می‌کنند. این سود حاصل شده به طور یکسان میان سرمایه‌گذاران صندوق تقسیم می‌شود.

دلیل دیگر برای نرخ بالاتر سود سرمایه‌گذاری بخشی از دارایی صندوق با درآمد ثابت در بازار سرمایه است. معمولا بین 10 تا 25 درصد از کل دارایی صندوق زیر نظر کارشناسان خبره و حرفه‌ای بازار سرمایه، در سهام سرمایه‌گذاری می‌شود که در بلند مدت باعث رشد بیشتر ارزش دارایی صندوق نسبت به بانک می‌شود.

یکی از مزیت‌های داراتو سرمایه‌گذاری با پول کم است و شما با حداقل 550 هزار تومان می‌توانید در صندوق با درآمد ثابت سرمایه‌گذاری کنید. داراتو به عنوان یک راهکار هوشمند با تیمی از کارشناسان خبره بازار سرمایه همراه و مشاور شماست تا مدیریت دارایی و پخش سرمایه حرفه‌ای داشته باشید. بدین ترتیب سود بالاتری نسبت به سایر روش‌های سرمایه‌گذاری خواهید داشت.

قابل اعتماد و دارای حداقل ریسک ممکن

نکته‌ اساسی که اطمینان سوددهی صندوق‌های سرمایه‌گذاری با درآمد ثابت را تضمین می‌کند، این است که همواره حداقل ۷۰ تا ۹۰ درصد دارایی این صندوق‌ها در گواهی سپرده بانکی و اوراق مشارکت دولتی سرمایه گذاری می‌شود. به این دلیل که اصل صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت و سود همه این دارایی‌ها توسط دولت یا بانک مرکزی تضمین شده است، ریسک زیان یا از بین رفتن دارایی سرمایه‌گذار به حداقل ممکن می‌رسد.

اطمینان، بخش مهمی در خرید و فروش یا سرمایه‌گذاری محسوب می‌شود. داراتو به عنوان یک خدمت جدید برای مدیریت دارایی شما، همراه با پشتوانه کارگزاری آگاه به عنوان یکی از برترین کارگزاری‌های ایران، راهکارهای مناسبی برای سرمایه‌گذاری موفق و مطمئن شما پیشنهاد می‌دهد. کارگزاری آگاه با اطمینان شما توانسته تا به حال حدود 7000 میلیارد تومان جذب سرمایه داشته باشد.

نحوه پرداخت سود صندوق های بورسی درآمد ثابت

معمولا صندوق‌های درآمد ثابت را از نظر پرداخت سود به دو دسته تقسیم می‌کنند:

با پرداخت سود دوره‌ای

با توجه به اساسنامه‌ صندوق درآمد ثابت، درصدی از سود در بازه‌های زمانی مشخص مثلا دوره‌های یک ماهه یا سه ماهه به حساب سرمایه‌گذار واریز می‌شود.

بدون پرداخت سود دوره‌ای

سرمایه‌گذاران در این مدل از افزایش قیمت واحدهای صندوق خود سود می‌برند.

سرمایه‌گذاری آسان با مبلغ کم

امکان سرمایه‌گذاری در صندوق درآمد ثابت به سادگی از طریق داراتو قابل انجام است. تنها لازم است ابتدا ریسک سنجی خود را انجام دهید و سطح ریسک‌پذیری شما مشخص شود. در اینجا داراتو به شما پیشنهادهای خود را به منظور ارائه بهترین روش سرمایه‌گذاری می‌دهد. اما شما همچنین می‌توانید به دلخواه صندوق مورد نظر خود را بخرید. در این قسمت با کمترین مبلغ ممکن یعنی 550 هزار تومان سرمایه‌گذاری خود را شروع می‌کنید.

میانگین سود صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت چقدر است؟

اول این نکته را بدانیم که قیمت هر واحد صندوق، روزانه بر اساس ارزش خالص روز دارایی‌های صندوق (NAV) محاسبه می‌شود. سود صندوق‌های سرمایه گذاری با درآمد ثابت، معمولا به صورت پرداخت نقدی یا غیر نقدی است. به طور میانگین معمولا صندوق درآمد ثابت بین 19 تا 25 درصد بازدهی سالانه دارد که این عدد از سود بانکی همیشه به میزان چند درصد بیشتر خواهد بود.

سود نقدی صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت

نحوه پرداخت سود نقدی در صندوق‌های سرمایه‌گذاری با درآمد ثابت، همیشه در امیدنامه آن‌ها آورده شده است. از زمان صدور هر واحد صندوق برای سرمایه‌گذار، محاسبه سود شروع می‌شود و در صورت ابطال این واحدها اصل سرمایه و سود باقیمانده آن به سرمایه‌گذار پرداخت می‌شود.

سود غیرنقدی صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت

در این حالت تمام سود به صورت افزایش قیمت واحدهای صندوق به سرمایه‌گذار نشان داده می‌شود و زمانی که سرمایه‌گذار واحدهای خود را بفروشد، از سود آن بهره‌مند می‌شوند. در واقع سازوکار این صندوق‌ها باعث می‌شود سرمایه‌ گذاران سود خود را دوباره در صندوق سرمایه‌ گذاری کنند و از اثر سود مرکب در آن بهره‌مند شوند.

در حال حاضر سود صندوق یاقوت آگاه به این شکل عمل می‌کند. یعنی هم از نوع صندوق‌های قابل معامله در بورس است و هم جزو صندوق‌های با درآمد ثابت قرار می‌گیرد و در نهایت پرداخت سود آن غیرنقدی است.

داراتو برای خرید صندوق یاقوت همیار شما خواهد بود. ثبت نام کنید.

صندوق‌های غیرقابل معامله بورسی

معمولا قیمت هر واحد در صندوق‌های غیرقابل معامله، روز کاری بعد از واریز وجه مشخص می‌شود. پس زمانی ‌که شما برای سرمایه‌گذاری به آن صندوق مراجعه می‌کنید، صندوق تعداد واحد مشخصی را برایتان صادر می‌کند و پس از ۳ روز قیمت مشخص شده و واحدها صادر می‌شود. با توجه به اینکه قیمت واحدها مدام در حال تغییر است و میان مبلغ پرداختی و مبلغ واحدهای خریداری شده تفاوت وجود دارد، صندوق مابه‌التفاوت مبلغ را به حساب فرد عودت می‌دهد.

صندوق‌های قابل معامله

قیمت هر واحد صندوق پایان روز و پس از محاسبه NAV مشخص می‌شود و شما صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت می توانید یک یا چند واحد از یک صندوق ETF را در طول روز به صورت آنلاین مانند سهام در بازار بورس خرید و فروش نمایید. سود حاصل از سرمایه گذاری منابع صندوق یا به صورت افزایش قیمت سهام موجود در صندوق اتفاق می‌افتد و یا به صورت دوره‌ای به سرمایه‌گذار پرداخت می‌شود.

تفاوت قیمت صدور در حالت پرداخت سود دوره‌ای و غیر دوره‌ای

در صورتی که پرداخت سود دوره‌ای و نقدی باشد، انتهای دوره ارزش خالص هر واحد به قیمت اولیه بر می‌گردد و قیمت واحدها تعدیل می‌شود. ولی اگر پرداخت سود غیرنقدی باشد، قیمت هر واحد، دوره به دوره ممکن است افزایش یابد و سود هر دوره به قیمت صدور اضافه می‌گردد.

انواع واحدهای صندوق درآمد ثابت در بورس

معمولا صندوق های سرمایه گذاری را بر اساس نحوه خرید و فروش واحدهای آن به دو دسته تقسیم می‌کنند:

• صندوق های مبتنی بر صدور و ابطال
• صندوق های قابل معامله در بورس (ETF)

صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت نیز به همین شکل می‌توانند تقسیم شوند. برای خرید و فروش واحدهای صندوق‌های سرمایه‌گذاری مبتنی بر صدور و ابطال باید مدارک شناسایی (اصل شناسنامه و کارت ملی) را با خود همراه داشته باشید و به شعبه صندوق مورد نظر خود مراجعه کنید و به صورت حضوری درخواست صدور یا ابطال واحدهای صندوق خود را صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت بدهید.

برای سرمایه‌گذاری در صندوق‌های سرمایه‌گذاری قابل معامله در بورس، ابتدا می‌بایست در یکی از کارگزاری‌ها عضو شده و کد بورسی دریافت کنید و برای خرید و فروش، از پنل معاملاتی کارگزاری و تنها با جستجوی نماد صندوق، اقدام به خرید و فروش واحدهای آن کنید.

برای اینکه درگیر این دو مورد نشوید، داراتو راهکار متفاوتی برای مدیریت دارایی به شما می‌دهد و فقط با گذراندن روند ثبت نام در اپلیکیشن داراتو می‌توانید بدون اینکه وارد پنل پیچیده مدیریت معاملات صندوق و سهام در کارگزاری شوید، تنها با چند کلیک به نام خودتان صندوق مورد نظر خریداری شود.

هدف سرمایه گذاری در صندوق درآمد ثابت چیست

صندوق های درآمد ثابت راهکار مناسبی برای توسعه بازار سرمایه و سرمایه‌گذاری غیرمستقیم افراد است. همچنین ورود افراد غیرحرفه‌ای را به بازار کاملا راحت کرده است. مهم‌تر از همه امکان تشکیل سبد متنوعی از دارایی‌ها را به سرمایه‌گذار می‌دهد تا ضمن کسب بازدهی مناسب، ریسک بسیار پایینی داشته باشد.

مراحل سرمایه گذاری در صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت

سرمایه گذاری در صندوق با درآمد ثابت از طریق وب‌سایت یا اپلیکیشن داراتو امکان‌پذیر است. کافیست به عنوان یک سرمایه‌گذار، کد بورسی داشته باشید. پس از ثبت نام در داراتو به شما بهترین پیشنهاد سرمایه‌گذاری یا خرید صندوق داده خواهد شد.

انتخاب با خود شماست که با توجه به سطح ریسک از پیشنهادهای هوشمندانه داراتو استفاده نمایید یا خودتان مستقیم صندوق خاصی را برای خرید برگزینید.

ترکیب دارایی صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت چیست؟

صندوق‌های با درآمد ثابت معمولا بین 70 تا 90 درصد دارایی خود را در سپرده‌های بانکی، اوراق بهادار و گواهی سپرده بانکی اوراق مشارکت سرمایه‌گذاری می‌کنند. از باقیمانده دارایی معمولا بین ۱۵ تا ۲۵ درصد را در سهام‌ سرمایه‌گذاری می‌کنند.

براساس آماری که در انتهای دی ماه ۱۴۰۰ منتشر شده است، در حال حاضر 98 صندوق درآمد ثابت فعال موجود است و ارزش روز دارایی‌های آن‌ها برابر با ۳۸۷ هزار میلیارد تومان است.

حداقل مبلغ سرمایه گذاری در صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت

صندوق‌هایی که صدور و ابطالی هستند، حداقل مبلغ سرمایه‌گذاری به اندازه قیمت یک واحد از این صندوق است و در صندوق‌‌های ETF یا همان صندوق قابل معامله در بورس، حداقل مبلغ سرمایه‌گذاری، به اندازه حداقل صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت ارزش سفارش در بازار بورس ایران است، که این مبلع با هزینه‌های کارمزد و خرید تقریبا برابر با ۵۵۰ هزار تومان است.

صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت مناسب چه افرادی است؟

صندوق های سرمایه‌گذاری با درآمد ثابت حداقل سود را به سرمایه‌گذاران خود می‌رساند، با این حساب افرادی که واحدهای این صندوق ها را خریداری می‏‌کنند‏، در واقع در اغلب مواقع سرمایه‌گذارانی کم ریسک هستند. انتظار این افراد سودی معقول با حداقل ریسک ممکن است.

از طرف دیگر سرمایه‌گذارانی هم هستند که مباحث اولیه خرید و فروش در بورس را آموخته‌اند ولی قصد دارند در زمان‌های بحرانی بازار برای مدتی از افت قیمت سهام در امان باشند، به صورت کوتاه مدت یا میان مدت سرمایه خود را به صندوق‌های با درآمد ثابت منتقل می‌کنند تا از حداقل سود بازار بهره‌مند شوند.

در حال حاضر می‌توانید با کمک داراتو در یکی از بزرگترین و مطمئن‌ترین صندوق‌های با درآمد ثابت سرمایه‌گذاری کنید.

صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت داراتو

داراتو به عنوان خدمتی از کارگزاری آگاه، صندوق‌های متنوعی برای سرمایه‌گذاری در اختیار شما قرار می‌دهد. در حال حاضر یکی از مطمئن‌ترین صندوق‌های با درآمد ثابت با نماد یاقوت در حال جذب سرمایه است. اگر با هدف دریافت سود تضمین شده و بیشتر از سپرده بانکی به دنبال سرمایه گذاری هستید، فرصت استفاده از داراتو را از دست ندهید.